ຖ້າທ່ານກໍາລັງລົງທຶນໃນຫຼັກຊັບເງິນປັນຜົນ, ສິ່ງສຸດທ້າຍທີ່ທ່ານຕ້ອງການທີ່ຈະເຫັນແມ່ນບໍລິສັດຕັດເງິນຈ່າຍ. ແຕ່ບາງຄັ້ງກໍ່ຕ້ອງຕັດ, ແລະໃນໄລຍະເວລາຂອງການຕັດຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຂອງບໍລິສັດນີ້ພວກເຮົາອາດຈະເຫັນການຕັດເງິນປັນຜົນຫຼາຍ.
ນັກລົງທຶນບາງຄົນຖືຫຸ້ນເງິນປັນຜົນເພາະວ່າພວກເຂົາຕ້ອງການລາຍໄດ້ປົກກະຕິທີ່ບໍລິສັດສະຫນອງ. ນັກລົງທຶນອື່ນໆມັກລົງທຶນຄືນເງິນປັນຜົນເພື່ອຊື້ຮຸ້ນເພີ່ມເຕີມໃນໄລຍະເວລາເປັນສ່ວນຫນຶ່ງຂອງຍຸດທະສາດການເຕີບໂຕໃນໄລຍະຍາວ, ດ້ວຍການເພີ່ມການຈ່າຍເງິນເປັນປັດໃຈສໍາຄັນ. ທັງສອງຍຸດທະສາດໄດ້ຖືກຂຸດຄົ້ນຂ້າງລຸ່ມນີ້, ຕິດຕາມດ້ວຍຫນ້າຈໍຂອງຮຸ້ນປັນຜົນທີ່ມີຜົນຜະລິດສູງແລະຄວາມປອດໄພບາງຢ່າງທີ່ຊີ້ໃຫ້ເຫັນໂດຍການຄາດຄະເນກະແສເງິນສົດ.
ບໍລິສັດ VF
VFC,
0.28-%,
ຜູ້ຜະລິດຍີ່ຫໍ້ເຄື່ອງແຕ່ງກາຍທີ່ນິຍົມ, ລວມທັງ The North Face, Timberland, Vans ແລະ Dickies, ໄດ້ຫຼຸດລົງເງິນປັນຜົນປະຈໍາໄຕມາດຂອງຕົນລົງ 41% ເມື່ອມັນປະກາດຜົນໄດ້ຮັບປະຈໍາໄຕມາດໃນວັນທີ 7 ກຸມພາ. ໃນລາຍໄດ້ຂອງບໍລິສັດ. ປະຊາສໍາພັນ, CEO ຊົ່ວຄາວ Benno Dorer ກ່າວວ່າ VF ກໍາລັງປ່ຽນແປງບູລິມະສິດ "ໂດຍການຫຼຸດຜ່ອນເງິນປັນຜົນ, ຄົ້ນຫາການຂາຍຊັບສິນທີ່ບໍ່ແມ່ນຫຼັກ, ການຕັດຄ່າໃຊ້ຈ່າຍແລະການກໍາຈັດການໃຊ້ຈ່າຍທີ່ບໍ່ແມ່ນຍຸດທະສາດ, ໃນຂະນະທີ່ເສີມຂະຫຍາຍການສຸມໃສ່ຜູ້ບໍລິໂພກໂດຍຜ່ານການລົງທຶນເປົ້າຫມາຍ."
ຮຸ້ນຂອງ VF Corp ຍັງຄົງເພີ່ມຂຶ້ນ 4% ໃນປີນີ້, ແລະຮຸ້ນດັ່ງກ່າວໄດ້ຫຼຸດລົງເລັກນ້ອຍນັບຕັ້ງແຕ່ການຕັດເງິນປັນຜົນໄດ້ຖືກປະກາດ. ຫຼັງຈາກນັ້ນ, ອີກເທື່ອຫນຶ່ງ, ຫຼັກຊັບຫຼຸດລົງ 52% ຈາກປີກ່ອນ, ດ້ວຍເງິນປັນຜົນທີ່ໄດ້ລົງທຶນຄືນ. ນັກວິເຄາະ CFRA ໄດ້ຍົກລະດັບຫຼັກຊັບເປັນ "ຊື້" rating ໃນວັນທີ 8 ເດືອນກຸມພາ, ຂຽນໃນບັນທຶກກັບລູກຄ້າວ່າ "ຄວາມສ່ຽງຫຼຸດລົງແມ່ນຈໍາກັດສໍາລັບຮຸ້ນໃນລະດັບເຫຼົ່ານີ້ແລະຄາດວ່າ Vans ຈະກັບຄືນສູ່ການເຕີບໂຕໃນປີ FY 24."
ສິ່ງທີ່ເຮັດໃຫ້ນີ້ເປັນຕົວຢ່າງທີ່ຫນ້າສົນໃຈຂອງບໍລິສັດຕັດເງິນປັນຜົນຂອງຕົນແມ່ນວ່າ VF ໄດ້ຖືກລວມຢູ່ໃນດັດຊະນີ S&P 500 Dividend Aristocrats.
SP50DIV,
0.08-%.
ດັດຊະນີນີ້ແມ່ນປະກອບດ້ວຍບໍລິສັດທັງໝົດຢູ່ໃນດັດຊະນີ S&P 500
SPX,
1.11-%
ທີ່ໄດ້ເພີ່ມເງິນປັນຜົນປົກກະຕິຂອງພວກເຂົາຢ່າງຫນ້ອຍ 25 ປີຕິດຕໍ່ກັນ.
S&P 500 Dividend Aristocrats Index ຖືກສ້າງຂື້ນໃຫມ່ທຸກໆປີແລະຖືກປັບສົມດຸນຄືນໃຫມ່ເພື່ອໃຫ້ມີນ້ໍາຫນັກເທົ່າກັນປະຈໍາໄຕມາດ. ດັ່ງນັ້ນເດືອນມັງກອນຕໍ່ໄປ, VF Corp ຈະຖືກລຶບອອກຈາກບັນຊີລາຍຊື່.
ຮຸ້ນປັນຜົນສໍາລັບການເຕີບໂຕ
ສືບຕໍ່ກັບ S&P 500 Dividend Aristocrats Index, ມັນບໍ່ແຕກຕ່າງກັນຫຼາຍປານໃດທີ່ຜົນຜະລິດເງິນປັນຜົນໃນປະຈຸບັນຂອງຫຼັກຊັບອາດຈະສູງ. ໃນບັນດາ 67 Aristocrats, ຜົນຜະລິດຈາກ 0.28% (ບໍລິການຢາຕາເວັນຕົກ
WST,
2.68-%
) ເປັນ 5.23% (Walgreens Boots Alliance Inc.
ບາ,
0.49-%
).
ເງິນປັນຜົນ ProShares S&P 500 Aristocrats ETF
NOBL, ທ.
1.02-%
ມີນ້ໍາຫນັກເພື່ອໃຫ້ກົງກັບການຖືຄອງແລະການປະຕິບັດຂອງດັດຊະນີ. NOBL ມີອັດຕາຜົນຕອບແທນຂອງເງິນປັນຜົນ 2.3%, ເມື່ອທຽບກັບອັດຕາຜົນຕອບແທນຂອງ 1.5% ສໍາລັບ SPDR S&P 500 ETF Trust
spy,
1.09-%.
ດັ່ງນັ້ນ, ເຖິງແມ່ນວ່າ NOBL ມີຜົນຜະລິດເງິນປັນຜົນສູງກວ່າ SPY, ມັນເປັນຍຸດທະສາດການເຕີບໂຕໃນໄລຍະຍາວຢ່າງແທ້ຈິງ. ນີ້ແມ່ນຜົນຕອບແທນທັງໝົດຂອງທັງສອງໃນ XNUMX ປີຜ່ານມາ, ດ້ວຍເງິນປັນຜົນທີ່ໄດ້ລົງທຶນຄືນ:
SPY ໄດ້ outperformed NOBL ໃນໄລຍະ 2021 ປີທີ່ຜ່ານມາ, ແລະບາງທີນີ້ບໍ່ຄວນຈະເປັນຄວາມແປກໃຈເນື່ອງຈາກວ່າການດໍາເນີນການທີ່ໂດດເດັ່ນສໍາລັບບໍລິສັດເຕັກໂນໂລຊີທີ່ໃຫຍ່ທີ່ສຸດໂດຍຜ່ານຕະຫຼາດ bull ໂດຍຜ່ານ 0.0945. ເຫດຜົນອີກຢ່າງຫນຶ່ງສໍາລັບ outperformance ຂອງ SPY ແມ່ນວ່າຄ່າໃຊ້ຈ່າຍປະຈໍາປີຂອງຕົນມາເຖິງ. ຕໍ່າ 0.35% ຂອງຊັບສິນພາຍໃຕ້ການຄຸ້ມຄອງ, ເມື່ອທຽບກັບອັດຕາສ່ວນຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຂອງ XNUMX% ສໍາລັບ NOBL.
NOBL ສ້າງຕັ້ງຂຶ້ນໃນເດືອນຕຸລາ 2013, ດັ່ງນັ້ນພວກເຮົາຍັງບໍ່ທັນມີບັນທຶກການປະຕິບັດ 10 ປີ. ໃຫ້ກັບຄືນໄປຫາດັດຊະນີ. ສໍາລັບ 10 ປີ, S&P 500 ໄດ້ອອກມາຂ້າງຫນ້າເລັກນ້ອຍ, ມີຜົນຕອບແທນທັງຫມົດ 232% ຕໍ່ກັບ 229% ກັບຄືນມາສໍາລັບ S&P 500 Dividend Aristocrats.
ຕອນນີ້ເບິ່ງຕາຕະລາງ 15 ປີສໍາລັບດັດຊະນີ:
S&P 500 Dividend Aristocrats, ເປັນກຸ່ມ, ໄດ້ສະແດງໃຫ້ເຫັນວ່ານີ້ແມ່ນຍຸດທະສາດການຂະຫຍາຍຕົວທີ່ມີທ່າແຮງສໍາລັບໄລຍະເວລາ 15 ປີທີ່ປະກອບມີຫຼາຍຮອບວຽນຕະຫຼາດ. ມັນຍັງຕ້ອງການຄວາມອົດທົນ, ການປະຕິບັດຫນ້ອຍລົງໃນລະຫວ່າງຕະຫຼາດ bull ທີ່ມີສະພາບຄ່ອງ - ຂັບເຄື່ອນໂດຍຜ່ານ 2021.
ຮຸ້ນປັນຜົນສໍາລັບລາຍໄດ້
ຖ້າທ່ານຖືຫຸ້ນຂອງ NOBL ໃນໄລຍະຍາວ, ຜົນຜະລິດເງິນປັນຜົນຂອງທ່ານໂດຍອີງໃສ່ຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຕົ້ນສະບັບຂອງທ່ານຈະເພີ່ມຂຶ້ນ, ຍ້ອນວ່າບໍລິສັດເພີ່ມການຈ່າຍເງິນຂອງພວກເຂົາ. ແຕ່ມີກົນລະຍຸດຕ່າງໆທີ່ໃຊ້ໂດຍກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນແລະກອງທຶນແລກປ່ຽນເພື່ອຜະລິດລາຍໄດ້ຫຼາຍຂຶ້ນ. ບົດຄວາມເຫຼົ່ານີ້ລວມມີຕົວຢ່າງທີ່ໄດ້ກວມເອົາບໍ່ດົນມານີ້:
ແຕ່ນັກລົງທຶນຈໍານວນຫຼາຍຍັງຕ້ອງການທີ່ຈະຖືຫຸ້ນຂອງຕົນເອງທີ່ມີຜົນຜະລິດສູງເພື່ອຜະລິດລາຍໄດ້ເປັນປົກກະຕິ. ສໍາລັບນັກລົງທຶນເຫຼົ່ານີ້, ຄວາມສ່ຽງຂອງການຕັດເງິນປັນຜົນແມ່ນການພິຈາລະນາທີ່ສໍາຄັນ. ການຕັດເງິນປັນຜົນຢ່າງຫຼວງຫຼາຍອາດຈະຫມາຍຄວາມວ່າທ່ານຕ້ອງການທົດແທນລາຍໄດ້ທີ່ສູນເສຍໄປ. ມັນຍັງສາມາດທໍາລາຍລາຄາຫຼັກຊັບ, ເຮັດໃຫ້ມັນຍາກທີ່ຈະຕັດສິນໃຈວ່າຈະອອກທັນທີຫຼືລໍຖ້າລາຄາຮຸ້ນຂອງເຄື່ອງຕັດເງິນປັນຜົນຟື້ນຕົວ.
ເຈົ້າສາມາດເຮັດແນວໃດເພື່ອປົກປ້ອງຕົນເອງຈາກຄວາມເປັນໄປໄດ້ຂອງການຕັດເງິນປັນຜົນ?
ວິທີໜຶ່ງຄືການເບິ່ງກະແສເງິນສົດທີ່ຄາດໄວ້ໂດຍບໍ່ເສຍຄ່າ. ກະແສເງິນສົດຟຣີຂອງບໍລິສັດ (FCF) ແມ່ນກະແສເງິນສົດທີ່ຍັງເຫຼືອຫຼັງຈາກລາຍຈ່າຍທຶນ. ມັນເປັນເງິນທີ່ສາມາດໃຊ້ເພື່ອຈ່າຍເງິນປັນຜົນ, ຊື້ຮຸ້ນຄືນ, ຂະຫຍາຍຫຼືສໍາລັບຈຸດປະສົງຂອງບໍລິສັດອື່ນໆທີ່ຫວັງວ່າຈະເປັນປະໂຫຍດຕໍ່ຜູ້ຖືຫຸ້ນ.
ຖ້າພວກເຮົາແບ່ງ FCF ຂອງບໍລິສັດທີ່ຄາດໄວ້ຕໍ່ຮຸ້ນສໍາລັບໄລຍະເວລາ 12 ເດືອນໂດຍລາຄາຮຸ້ນໃນປະຈຸບັນ, ພວກເຮົາມີຜົນຜະລິດ FCF ຄາດຄະເນ. ນີ້ສາມາດປຽບທຽບກັບຜົນຜະລິດເງິນປັນຜົນເພື່ອເບິ່ງວ່າມີ "headroom" ເພື່ອເພີ່ມເງິນປັນຜົນຫຼືບໍ່. ຫຼາຍຫ້ອງຫົວ, ຄວາມເປັນໄປໄດ້ຫນ້ອຍທີ່ບໍລິສັດຈະຖືກບັງຄັບໃຫ້ຫຼຸດລົງການຈ່າຍເງິນຂອງຕົນ.
ສໍາລັບບໍລິສັດສ່ວນໃຫຍ່ໃນຂະແຫນງການເງິນ, ໂດຍສະເພາະແມ່ນທະນາຄານແລະຜູ້ປະກັນໄພ, ຂໍ້ມູນ FCF ແມ່ນບໍ່ມີ. ແຕ່ໃນອຸດສາຫະກໍາທີ່ຄວບຄຸມຢ່າງຫນັກແຫນ້ນເຫຼົ່ານີ້, ລາຍໄດ້ຕໍ່ຫຸ້ນສາມາດເປັນການທົດແທນທີ່ເປັນປະໂຫຍດເພື່ອເຮັດໃຫ້ການຄາດຄະເນທີ່ຄ້າຍຄືກັນ. ພວກເຮົາຍັງໄດ້ໃຊ້ EPS ສໍາລັບການລົງທືນໃນອະສັງຫາລິມະຊັບທີ່ມີສ່ວນຮ່ວມໃນການກູ້ຢືມເງິນຈໍານອງເປັນສ່ວນໃຫຍ່.
ສໍາລັບອະສັງຫາລິມະຊັບ - ການລົງທຶນໄວ້ວາງໃຈທີ່ເປັນເຈົ້າຂອງຊັບສິນແລະເຊົ່າມັນອອກ (ເອີ້ນວ່າ REITs ທຶນ), ພວກເຮົາສາມາດນໍາໃຊ້ທີ່ຄ້າຍຄືກັນຂອງກອງທຶນຈາກການດໍາເນີນງານ (FFO), ຕົວເລກທີ່ບໍ່ແມ່ນ GAAP ທີ່ໃຊ້ທົ່ວໄປເພື່ອວັດແທກຄວາມສາມາດໃນການຈ່າຍເງິນປັນຜົນໃນອຸດສາຫະກໍາ REIT. . FFO ເພີ້ມຄ່າເສື່ອມລາຄາ ແລະຄ່າຕັດຫນີ້ກັບຄືນສູ່ລາຍຮັບ, ໃນຂະນະທີ່ມີຜົນກໍາໄລຈາກການຂາຍຊັບສິນ. ນີ້ສາມາດຖືກປະຕິບັດຕື່ມອີກດ້ວຍເງິນດັດປັບຈາກການດໍາເນີນງານ (AFFO), ເຊິ່ງຫັກຄ່າໃຊ້ຈ່າຍທີ່ຄາດຄະເນເພື່ອຮັກສາຊັບສິນທີ່ REITs ເປັນເຈົ້າຂອງແລະໃຫ້ເຊົ່າ.
ໃນກໍລະນີຂອງ VF Corp, ເງິນປັນຜົນປະຈໍາປີຂອງບໍລິສັດກ່ອນການຕັດໃນວັນທີ 7 ກຸມພາແມ່ນ $ 2.04 ຕໍ່ຫຸ້ນ, ເຊິ່ງຈະເຮັດໃຫ້ຜົນຜະລິດຂອງ 7.15%, ອີງໃສ່ລາຄາປິດຂອງ $ 28.52 ໃນມື້ນັ້ນ. ນັກວິເຄາະທີ່ສໍາຫຼວດໂດຍ FactSet ຄາດວ່າ FCF ຂອງບໍລິສັດຕໍ່ຫຸ້ນສໍາລັບປະຕິທິນ 2023 ຈະມີມູນຄ່າທັງຫມົດ $ 1.98, ສໍາລັບການຄາດຄະເນຜົນຜະລິດ FCF ຂອງ 6.94%. ດັ່ງນັ້ນ, ບໍລິສັດບໍ່ໄດ້ຄາດວ່າຈະສາມາດກວມເອົາຜົນຜະລິດເງິນປັນຜົນທີ່ມີກະແສເງິນສົດຟຣີໃນປີນີ້.
ຫຼາຍກວ່ານັ້ນໄດ້ເຂົ້າໄປໃນການຕັດສິນໃຈຂອງ VF Corp. ທີ່ຈະຕັດເງິນປັນຜົນ, ແຕ່ປະເພດຂອງການວິເຄາະນີ້ສະຫນອງຕົວຊີ້ວັດທີ່ເປັນປະໂຫຍດ.
ຫນ້າຈໍຫຼັກຊັບເງິນປັນຜົນໃຫມ່
ເຖິງແມ່ນວ່າກ່ອນ Intel Corp.
ບໍລິສັດ INTC,
2.79-%
ປະກາດຜົນໄດ້ຮັບໃນໄຕມາດທີສີ່ທີ່ອ່ອນແອແລະ ຄາດຄະເນໄຕມາດທໍາອິດທີ່ຫຍຸ້ງຍາກ, ຜົນຜະລິດເງິນປັນຜົນຂອງບໍລິສັດປະກົດວ່າຖືກຂົ່ມຂູ່, ເນື່ອງຈາກວ່າການຄາດຄະເນກະແສເງິນສົດຟຣີເຕັມປີສໍາລັບ 2023 ແລະ 2024 ແມ່ນເປັນລົບ. ຮຸ້ນຂອງ Intel ມີອັດຕາຜົນຕອບແທນຂອງເງິນປັນຜົນ 5.03% ແລະບໍລິສັດຍັງບໍ່ໄດ້ປະກາດການຕັດເງິນປັນຜົນ. ແຕ່ອາດຈະມີຄວາມກົດດັນຫຼາຍຢ່າງໃນການຕັດສິນໃຈ ເນື່ອງຈາກວ່າບໍລິສັດກຳລັງປົດຄົນງານອອກໄປ ແລະເຮັດການເຄື່ອນໄຫວອື່ນໆ ເພື່ອຫຼຸດຄ່າໃຊ້ຈ່າຍ.
ອັນນີ້ສ້າງແຮງບັນດານໃຈໃຫ້ເບິ່ງໃນສອງປີຂ້າງໜ້າກ່ຽວກັບຜົນຕອບແທນ FCF ທີ່ຄາດໄວ້ສໍາລັບປະຕິທິນປີ 2023 ແລະ 2024. ພວກເຮົາກໍາລັງໃຊ້ການປັບຕົວຄາດຄະເນປີປະຕິທິນຈາກ FactSet, ເພາະວ່າບໍລິສັດຈໍານວນຫຼາຍມີປີງົບປະມານທີ່ບໍ່ກົງກັບປະຕິທິນ.
ສໍາລັບບັນຊີລາຍຊື່ກວ້າງ, ພວກເຮົາໄດ້ເລີ່ມຕົ້ນດ້ວຍ S&P Composite 1500 Index
SPX,
1.11-%,
ເຊິ່ງຜະລິດຈາກ S&P 500, S&P 400 Mid Cap Index
ກາງ,
1.21-%
ແລະດັດຊະນີ S&P Small Cap 600
SML,
1.50-%.
ໃນບັນດາ S&P 1500, ມີ 84 ຮຸ້ນທີ່ມີຜົນຕອບແທນຂອງເງິນປັນຜົນຢ່າງຫນ້ອຍ 5.00%.
ຫຼັງຈາກນັ້ນ, ພວກເຮົາໄດ້ຮັດແຄບບັນຊີລາຍຊື່ໃຫ້ກັບບໍລິສັດທີ່ຄາດຄະເນການເປັນເອກະສັນກັນສໍາລັບການໄຫຼວຽນຂອງເງິນສົດຟຣີຕໍ່ຮຸ້ນສໍາລັບ 2023 ແລະ 2024, ໃນບັນດານັກວິເຄາະຢ່າງຫນ້ອຍຫ້າທີ່ສໍາຫຼວດໂດຍ FactSet. ດັ່ງທີ່ໄດ້ອະທິບາຍໄວ້ຂ້າງເທິງ, ພວກເຮົາໄດ້ໃຊ້ EPS ສໍາລັບບໍລິສັດທາງດ້ານການເງິນທີ່ການຄາດຄະເນ FCF ບໍ່ມີໃຫ້ ແລະສໍາລັບ REITs ຈໍານອງ, ແລະ AFFO ສໍາລັບ REITs ທຶນ.
ສະບັບທໍາອິດຂອງຕາຕະລາງຂ້າງລຸ່ມນີ້ປະກອບມີ Hanesbrands Inc.
HBI,
1.51-%
ໃນຄວາມຜິດພາດ, ເນື່ອງຈາກວ່າບໍລິສັດໄດ້ ລົບລ້າງເງິນປັນຜົນຂອງຕົນ ໃນວັນທີ 2 ກຸມພາ, ແລະອັນນີ້ບໍ່ໄດ້ສະທ້ອນຢູ່ໃນຂໍ້ມູນຜົນຕອບແທນ FactSet. ນີ້ແມ່ນບັນຊີລາຍຊື່ຂະຫຍາຍຂອງບໍລິສັດ 20 ທີ່ບັນລຸໄດ້ຕາມເງື່ອນໄຂການກວດກາ, ໂດຍມີຢ່າງຫນ້ອຍ 2% headroom ຂ້າງເທິງເງິນປັນຜົນໂດຍອີງໃສ່ການຄາດຄະເນສໍາລັບ 2023 ແລະ 2024:
ບໍລິສັດ | Ticker | ເງິນປັນຜົນ | ຄາດຄະເນຜົນຜະລິດ 2023 FCF | ຄາດຄະເນຜົນຜະລິດ 2024 FCF | ຄາດຄະເນ 2023 headroom | ຄາດຄະເນ 2024 headroom |
Coterra Energy Inc. | CTRA, 0.45-% | 10.26% | 15.21% | 13.60% | 4.95% | 3.34% |
Uniti Group Inc. | ຫນ່ວຍງານ, 3.19-% | 9.57% | 28.55% | 29.11% | 18.98% | 19.54% |
Hudson Pacific Properties Inc. | HPP, 1.10-% | 9.21% | 11.63% | 12.02% | 2.42% | 2.81% |
ບໍລິສັດ Antero Midstream Corp. | ຕອນເຊົ້າ, 0.56-% | 8.39% | 10.62% | 12.49% | 2.24% | 4.10% |
ບໍລິສັດ Devon Energy Corp. | DVN, 1.41-% | 8.31% | 15.09% | 10.06% | 6.78% | 1.75% |
ຄຸນສົມບັດ EPR | EPR, 0.83-% | 7.65% | 11.43% | 11.86% | 3.78% | 4.21% |
ຊຸມຊົນນິວຢອກ Bancorp Inc. | NYCB, ທ. 1.69-% | 6.75% | 10.79% | 12.18% | 4.04% | 5.43% |
Highwoods Properties Inc. | HIW, 0.50-% | 6.70% | 8.72% | 8.74% | 2.02% | 2.04% |
ບໍລິສັດ Verizon Communications Inc. | VZ, 0.07-% | 6.44% | 9.86% | 11.34% | 3.42% | 4.90% |
ບໍລິສັດ Kinder Morgan Inc Class P | KMI, 0.33-% | 6.07% | 8.80% | 9.15% | 2.73% | 3.08% |
Spirit Realty Capital Inc. | SRC, + 0.46% | 6.05% | 8.27% | 8.47% | 2.21% | 2.41% |
AT&T Inc. | T, 0.47-% | 5.77% | 11.42% | 12.29% | 5.66% | 6.52% |
Outfront Media Inc. | ອອກ, 2.55-% | 5.76% | 9.68% | 10.95% | 3.91% | 5.19% |
ບໍລິສັດ Simon Property Group Inc. | SPG, 1.32-% | 5.72% | 8.80% | 9.05% | 3.08% | 3.33% |
Northwest Bancshares Inc. | NWBI, 1.18-% | 5.54% | 8.10% | 8.13% | 2.55% | 2.59% |
ONEOK, Inc. | ຕົກລົງ, 0.49-% | 5.53% | 7.59% | 9.86% | 2.06% | 4.33% |
ບໍລິສັດ CareTrust REIT Inc. | CTRE, 0.30-% | 5.47% | 7.83% | 8.22% | 2.36% | 2.74% |
Kilroy Realty Corp. | KRC, + 0.60% | 5.44% | 8.60% | 8.54% | 3.16% | 3.10% |
Macerich Co. | MAC, ທ. + 0.38% | 5.11% | 10.14% | 10.61% | 5.03% | 5.50% |
ບໍລິສັດແຫ່ງຊາດ Lincoln | LNC, 0.25-% | 5.08% | 24.75% | 27.30% | 19.67% | 22.22% |
ແຫຼ່ງຂໍ້ມູນ: FactSet |
ຄລິກທີ່ເຄື່ອງforາຍຕິກເພື່ອເບິ່ງເພີ່ມເຕີມກ່ຽວກັບແຕ່ລະບໍລິສັດ.
ກົດ ທີ່ນີ້ ສໍາລັບຄໍາແນະນໍາລາຍລະອຽດຂອງ Tomi Kilgore ກ່ຽວກັບຄວາມຮັ່ງມີຂອງຂໍ້ມູນຂ່າວສານສໍາລັບການຟຣີໃນຫນ້າ quote MarketWatch.
REITs ທັງໝົດໃນບັນຊີລາຍຊື່ (UNIT, HPP, EPR, HIW, SRC, OUT, SPG, CTRE, KRC ແລະ MAC) ແມ່ນ REITs ທຶນ. REITs ຈໍານອງກໍາລັງປະເຊີນກັບເວລາທີ່ຫຍຸ້ງຍາກໃນສະພາບແວດລ້ອມອັດຕາດອກເບ້ຍທີ່ເພີ່ມຂຶ້ນ, ຍ້ອນວ່າປະລິມານການກູ້ຢືມທີ່ຢູ່ອາໄສໄດ້ເພີ່ມຂຶ້ນ.
ອັດຕາຜົນຕອບແທນຂອງເງິນປັນຜົນສະທ້ອນເຖິງການຈ່າຍຕົວຈິງໃນໄລຍະ 12 ເດືອນຜ່ານມາ. ບາງບໍລິສັດພະລັງງານຈ່າຍໄດ້ແບ່ງອອກເປັນສ່ວນປົກກະຕິ ແລະປ່ຽນແປງໄດ້. ໃນຕາຕະລາງຂ້າງເທິງ, ມີສອງຕົວຢ່າງ, Coterra Energy Inc.
CTRA,
0.45-%
ແລະ Devon Energy Corp.
DVN,
1.41-%
ທ່ານສາມາດຄລິກໃສ່ການເຊື່ອມຕໍ່ເຫຼົ່ານີ້ເພື່ອອ່ານຄໍາອະທິບາຍຂອງບໍລິສັດຂອງຕົນເອງກ່ຽວກັບວິທີການເງິນປັນຜົນທີ່ປະກາດຫຼ້າສຸດຂອງພວກເຂົາຖືກແບ່ງອອກ:
ການວິເຄາະນີ້ບໍ່ໄດ້ກວມເອົາການຕັດເງິນປັນຜົນທີ່ໄດ້ເຮັດແລ້ວ. ຕົວຢ່າງ, AT&T Inc.
T,
0.47-%
ຕັດເງິນປັນຜົນລົງ 47% ໃນເດືອນກຸມພາ 2022 ຫຼັງຈາກທີ່ມັນສຳເລັດຂໍ້ຕົກລົງກັບ Discovery (ປະຈຸບັນນີ້ Warner Bros. Discovery Inc.
WBD,
5.02-%
) ເພື່ອແຍກສ່ວນຂອງ WarnerMedia ສ່ວນໃຫຍ່. ອັດຕາເງິນປັນຜົນປະຈຸບັນຂອງ AT&T ຢູ່ທີ່ 5.77% ປະກົດວ່າໄດ້ຮັບການສະໜັບສະໜຸນເປັນຢ່າງດີໂດຍຄາດຄະເນກະແສເງິນສົດຟຣີສຳລັບປີ 2023 ແລະ 2024.
ຕົວຢ່າງອີກອັນຫນຶ່ງຂອງຜູ້ຕັດເງິນປັນຜົນທີ່ຜ່ານມາຢູ່ໃນບັນຊີລາຍຊື່ແມ່ນ Simon Property Group Inc.
SPG,
1.32-%,
ຜູ້ປະກອບການສູນການຄ້າທີ່ໄດ້ຫຼຸດຜ່ອນການຈ່າຍເງິນຂອງຕົນ 38% ໃນລະຫວ່າງການທີ່ເຄັ່ງຕຶງ Covid-19 ໃນເດືອນມິຖຸນາ 2020.
ຕົວເລກຂອງການແບ່ງປັນເງິນປັນຜົນທີ່ລະບຸໄວ້ແມ່ນມີຄວາມສໍາຄັນ, ແຕ່ດັ່ງທີ່ພວກເຮົາໄດ້ເຫັນກັບ Hanesbrands, ເຊິ່ງລວມຢູ່ໃນສະບັບກ່ອນຫນ້າຂອງບັນຊີລາຍຊື່ນີ້ແຕ່ໄດ້ຕັດເງິນປັນຜົນແລ້ວໃນວັນທີ 2 ເດືອນກຸມພາ, ການຕັດຫຼືແມ້ກະທັ້ງການຍົກເລີກການຊໍາລະສາມາດເກີດຂຶ້ນໂດຍບໍ່ມີການເຕືອນ.
ຖ້າທ່ານມີຄວາມສົນໃຈໃນຮຸ້ນໃດ ໜຶ່ງ ທີ່ລະບຸໄວ້ຢູ່ທີ່ນີ້, ທ່ານຄວນເຮັດການຄົ້ນຄວ້າຂອງທ່ານເອງເພື່ອຕັດສິນໃຈວ່າເຈົ້າຄາດຫວັງວ່າບໍລິສັດຈະຍັງຄົງມີການແຂ່ງຂັນແລະຈະເຕີບໂຕທຸລະກິດຂອງພວກເຂົາໃນທົດສະວັດຕໍ່ໄປ.
ຢ່າລືມ: Biden ເປົ້າຫມາຍການຊື້ຮຸ້ນຄືນ - ພວກເຂົາຊ່ວຍທ່ານເປັນນັກລົງທຶນບໍ?
Source: https://www.marketwatch.com/story/15-dividend-stocks-whose-5-to-10-yields-appear-safe-in-2023-and-2024-by-this-analysis-11675877568?siteid=yhoof2&yptr=yahoo
15 ຮຸ້ນປັນຜົນທີ່ມີຜົນຜະລິດ 5% ຫາ 10% ເບິ່ງຄືວ່າປອດໄພໃນປີ 2023 ແລະ 2024 ໂດຍການວິເຄາະນີ້
ແກ້ໄຂຕາຕະລາງຫນ້າຈໍຫຼັກຊັບ, ເນື່ອງຈາກວ່າ Hanesbrands ມີ ລົບລ້າງເງິນປັນຜົນຂອງຕົນ ວັນທີ 2 ກຸມພາ. ເບິ່ງບັນທຶກຂ້າງເທິງຕາຕະລາງ.
ຖ້າທ່ານກໍາລັງລົງທຶນໃນຫຼັກຊັບເງິນປັນຜົນ, ສິ່ງສຸດທ້າຍທີ່ທ່ານຕ້ອງການທີ່ຈະເຫັນແມ່ນບໍລິສັດຕັດເງິນຈ່າຍ. ແຕ່ບາງຄັ້ງກໍ່ຕ້ອງຕັດ, ແລະໃນໄລຍະເວລາຂອງການຕັດຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຂອງບໍລິສັດນີ້ພວກເຮົາອາດຈະເຫັນການຕັດເງິນປັນຜົນຫຼາຍ.
ນັກລົງທຶນບາງຄົນຖືຫຸ້ນເງິນປັນຜົນເພາະວ່າພວກເຂົາຕ້ອງການລາຍໄດ້ປົກກະຕິທີ່ບໍລິສັດສະຫນອງ. ນັກລົງທຶນອື່ນໆມັກລົງທຶນຄືນເງິນປັນຜົນເພື່ອຊື້ຮຸ້ນເພີ່ມເຕີມໃນໄລຍະເວລາເປັນສ່ວນຫນຶ່ງຂອງຍຸດທະສາດການເຕີບໂຕໃນໄລຍະຍາວ, ດ້ວຍການເພີ່ມການຈ່າຍເງິນເປັນປັດໃຈສໍາຄັນ. ທັງສອງຍຸດທະສາດໄດ້ຖືກຂຸດຄົ້ນຂ້າງລຸ່ມນີ້, ຕິດຕາມດ້ວຍຫນ້າຈໍຂອງຮຸ້ນປັນຜົນທີ່ມີຜົນຜະລິດສູງແລະຄວາມປອດໄພບາງຢ່າງທີ່ຊີ້ໃຫ້ເຫັນໂດຍການຄາດຄະເນກະແສເງິນສົດ.
ບໍລິສັດ VF
0.28-% ,
VFC,
ຜູ້ຜະລິດຍີ່ຫໍ້ເຄື່ອງແຕ່ງກາຍທີ່ນິຍົມ, ລວມທັງ The North Face, Timberland, Vans ແລະ Dickies, ໄດ້ຫຼຸດລົງເງິນປັນຜົນປະຈໍາໄຕມາດຂອງຕົນລົງ 41% ເມື່ອມັນປະກາດຜົນໄດ້ຮັບປະຈໍາໄຕມາດໃນວັນທີ 7 ກຸມພາ. ໃນລາຍໄດ້ຂອງບໍລິສັດ. ປະຊາສໍາພັນ, CEO ຊົ່ວຄາວ Benno Dorer ກ່າວວ່າ VF ກໍາລັງປ່ຽນແປງບູລິມະສິດ "ໂດຍການຫຼຸດຜ່ອນເງິນປັນຜົນ, ຄົ້ນຫາການຂາຍຊັບສິນທີ່ບໍ່ແມ່ນຫຼັກ, ການຕັດຄ່າໃຊ້ຈ່າຍແລະການກໍາຈັດການໃຊ້ຈ່າຍທີ່ບໍ່ແມ່ນຍຸດທະສາດ, ໃນຂະນະທີ່ເສີມຂະຫຍາຍການສຸມໃສ່ຜູ້ບໍລິໂພກໂດຍຜ່ານການລົງທຶນເປົ້າຫມາຍ."
ຮຸ້ນຂອງ VF Corp ຍັງຄົງເພີ່ມຂຶ້ນ 4% ໃນປີນີ້, ແລະຮຸ້ນດັ່ງກ່າວໄດ້ຫຼຸດລົງເລັກນ້ອຍນັບຕັ້ງແຕ່ການຕັດເງິນປັນຜົນໄດ້ຖືກປະກາດ. ຫຼັງຈາກນັ້ນ, ອີກເທື່ອຫນຶ່ງ, ຫຼັກຊັບຫຼຸດລົງ 52% ຈາກປີກ່ອນ, ດ້ວຍເງິນປັນຜົນທີ່ໄດ້ລົງທຶນຄືນ. ນັກວິເຄາະ CFRA ໄດ້ຍົກລະດັບຫຼັກຊັບເປັນ "ຊື້" rating ໃນວັນທີ 8 ເດືອນກຸມພາ, ຂຽນໃນບັນທຶກກັບລູກຄ້າວ່າ "ຄວາມສ່ຽງຫຼຸດລົງແມ່ນຈໍາກັດສໍາລັບຮຸ້ນໃນລະດັບເຫຼົ່ານີ້ແລະຄາດວ່າ Vans ຈະກັບຄືນສູ່ການເຕີບໂຕໃນປີ FY 24."
ສິ່ງທີ່ເຮັດໃຫ້ນີ້ເປັນຕົວຢ່າງທີ່ຫນ້າສົນໃຈຂອງບໍລິສັດຕັດເງິນປັນຜົນຂອງຕົນແມ່ນວ່າ VF ໄດ້ຖືກລວມຢູ່ໃນດັດຊະນີ S&P 500 Dividend Aristocrats.
0.08-% .
1.11-%
SP50DIV,
ດັດຊະນີນີ້ແມ່ນປະກອບດ້ວຍບໍລິສັດທັງໝົດຢູ່ໃນດັດຊະນີ S&P 500
SPX,
ທີ່ໄດ້ເພີ່ມເງິນປັນຜົນປົກກະຕິຂອງພວກເຂົາຢ່າງຫນ້ອຍ 25 ປີຕິດຕໍ່ກັນ.
S&P 500 Dividend Aristocrats Index ຖືກສ້າງຂື້ນໃຫມ່ທຸກໆປີແລະຖືກປັບສົມດຸນຄືນໃຫມ່ເພື່ອໃຫ້ມີນ້ໍາຫນັກເທົ່າກັນປະຈໍາໄຕມາດ. ດັ່ງນັ້ນເດືອນມັງກອນຕໍ່ໄປ, VF Corp ຈະຖືກລຶບອອກຈາກບັນຊີລາຍຊື່.
ຮຸ້ນປັນຜົນສໍາລັບການເຕີບໂຕ
ສືບຕໍ່ກັບ S&P 500 Dividend Aristocrats Index, ມັນບໍ່ແຕກຕ່າງກັນຫຼາຍປານໃດທີ່ຜົນຜະລິດເງິນປັນຜົນໃນປະຈຸບັນຂອງຫຼັກຊັບອາດຈະສູງ. ໃນບັນດາ 67 Aristocrats, ຜົນຜະລິດຈາກ 0.28% (ບໍລິການຢາຕາເວັນຕົກ
2.68-%
0.49-%
WST,
) ເປັນ 5.23% (Walgreens Boots Alliance Inc.
ບາ,
).
ເງິນປັນຜົນ ProShares S&P 500 Aristocrats ETF
1.02-%
1.09-% .
NOBL, ທ.
ມີນ້ໍາຫນັກເພື່ອໃຫ້ກົງກັບການຖືຄອງແລະການປະຕິບັດຂອງດັດຊະນີ. NOBL ມີອັດຕາຜົນຕອບແທນຂອງເງິນປັນຜົນ 2.3%, ເມື່ອທຽບກັບອັດຕາຜົນຕອບແທນຂອງ 1.5% ສໍາລັບ SPDR S&P 500 ETF Trust
spy,
ດັ່ງນັ້ນ, ເຖິງແມ່ນວ່າ NOBL ມີຜົນຜະລິດເງິນປັນຜົນສູງກວ່າ SPY, ມັນເປັນຍຸດທະສາດການເຕີບໂຕໃນໄລຍະຍາວຢ່າງແທ້ຈິງ. ນີ້ແມ່ນຜົນຕອບແທນທັງໝົດຂອງທັງສອງໃນ XNUMX ປີຜ່ານມາ, ດ້ວຍເງິນປັນຜົນທີ່ໄດ້ລົງທຶນຄືນ:
SPY ໄດ້ outperformed NOBL ໃນໄລຍະ 2021 ປີທີ່ຜ່ານມາ, ແລະບາງທີນີ້ບໍ່ຄວນຈະເປັນຄວາມແປກໃຈເນື່ອງຈາກວ່າການດໍາເນີນການທີ່ໂດດເດັ່ນສໍາລັບບໍລິສັດເຕັກໂນໂລຊີທີ່ໃຫຍ່ທີ່ສຸດໂດຍຜ່ານຕະຫຼາດ bull ໂດຍຜ່ານ 0.0945. ເຫດຜົນອີກຢ່າງຫນຶ່ງສໍາລັບ outperformance ຂອງ SPY ແມ່ນວ່າຄ່າໃຊ້ຈ່າຍປະຈໍາປີຂອງຕົນມາເຖິງ. ຕໍ່າ 0.35% ຂອງຊັບສິນພາຍໃຕ້ການຄຸ້ມຄອງ, ເມື່ອທຽບກັບອັດຕາສ່ວນຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຂອງ XNUMX% ສໍາລັບ NOBL.
NOBL ສ້າງຕັ້ງຂຶ້ນໃນເດືອນຕຸລາ 2013, ດັ່ງນັ້ນພວກເຮົາຍັງບໍ່ທັນມີບັນທຶກການປະຕິບັດ 10 ປີ. ໃຫ້ກັບຄືນໄປຫາດັດຊະນີ. ສໍາລັບ 10 ປີ, S&P 500 ໄດ້ອອກມາຂ້າງຫນ້າເລັກນ້ອຍ, ມີຜົນຕອບແທນທັງຫມົດ 232% ຕໍ່ກັບ 229% ກັບຄືນມາສໍາລັບ S&P 500 Dividend Aristocrats.
ຕອນນີ້ເບິ່ງຕາຕະລາງ 15 ປີສໍາລັບດັດຊະນີ:
S&P 500 Dividend Aristocrats, ເປັນກຸ່ມ, ໄດ້ສະແດງໃຫ້ເຫັນວ່ານີ້ແມ່ນຍຸດທະສາດການຂະຫຍາຍຕົວທີ່ມີທ່າແຮງສໍາລັບໄລຍະເວລາ 15 ປີທີ່ປະກອບມີຫຼາຍຮອບວຽນຕະຫຼາດ. ມັນຍັງຕ້ອງການຄວາມອົດທົນ, ການປະຕິບັດຫນ້ອຍລົງໃນລະຫວ່າງຕະຫຼາດ bull ທີ່ມີສະພາບຄ່ອງ - ຂັບເຄື່ອນໂດຍຜ່ານ 2021.
ຮຸ້ນປັນຜົນສໍາລັບລາຍໄດ້
ຖ້າທ່ານຖືຫຸ້ນຂອງ NOBL ໃນໄລຍະຍາວ, ຜົນຜະລິດເງິນປັນຜົນຂອງທ່ານໂດຍອີງໃສ່ຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຕົ້ນສະບັບຂອງທ່ານຈະເພີ່ມຂຶ້ນ, ຍ້ອນວ່າບໍລິສັດເພີ່ມການຈ່າຍເງິນຂອງພວກເຂົາ. ແຕ່ມີກົນລະຍຸດຕ່າງໆທີ່ໃຊ້ໂດຍກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນແລະກອງທຶນແລກປ່ຽນເພື່ອຜະລິດລາຍໄດ້ຫຼາຍຂຶ້ນ. ບົດຄວາມເຫຼົ່ານີ້ລວມມີຕົວຢ່າງທີ່ໄດ້ກວມເອົາບໍ່ດົນມານີ້:
ແຕ່ນັກລົງທຶນຈໍານວນຫຼາຍຍັງຕ້ອງການທີ່ຈະຖືຫຸ້ນຂອງຕົນເອງທີ່ມີຜົນຜະລິດສູງເພື່ອຜະລິດລາຍໄດ້ເປັນປົກກະຕິ. ສໍາລັບນັກລົງທຶນເຫຼົ່ານີ້, ຄວາມສ່ຽງຂອງການຕັດເງິນປັນຜົນແມ່ນການພິຈາລະນາທີ່ສໍາຄັນ. ການຕັດເງິນປັນຜົນຢ່າງຫຼວງຫຼາຍອາດຈະຫມາຍຄວາມວ່າທ່ານຕ້ອງການທົດແທນລາຍໄດ້ທີ່ສູນເສຍໄປ. ມັນຍັງສາມາດທໍາລາຍລາຄາຫຼັກຊັບ, ເຮັດໃຫ້ມັນຍາກທີ່ຈະຕັດສິນໃຈວ່າຈະອອກທັນທີຫຼືລໍຖ້າລາຄາຮຸ້ນຂອງເຄື່ອງຕັດເງິນປັນຜົນຟື້ນຕົວ.
ເຈົ້າສາມາດເຮັດແນວໃດເພື່ອປົກປ້ອງຕົນເອງຈາກຄວາມເປັນໄປໄດ້ຂອງການຕັດເງິນປັນຜົນ?
ວິທີໜຶ່ງຄືການເບິ່ງກະແສເງິນສົດທີ່ຄາດໄວ້ໂດຍບໍ່ເສຍຄ່າ. ກະແສເງິນສົດຟຣີຂອງບໍລິສັດ (FCF) ແມ່ນກະແສເງິນສົດທີ່ຍັງເຫຼືອຫຼັງຈາກລາຍຈ່າຍທຶນ. ມັນເປັນເງິນທີ່ສາມາດໃຊ້ເພື່ອຈ່າຍເງິນປັນຜົນ, ຊື້ຮຸ້ນຄືນ, ຂະຫຍາຍຫຼືສໍາລັບຈຸດປະສົງຂອງບໍລິສັດອື່ນໆທີ່ຫວັງວ່າຈະເປັນປະໂຫຍດຕໍ່ຜູ້ຖືຫຸ້ນ.
ຖ້າພວກເຮົາແບ່ງ FCF ຂອງບໍລິສັດທີ່ຄາດໄວ້ຕໍ່ຮຸ້ນສໍາລັບໄລຍະເວລາ 12 ເດືອນໂດຍລາຄາຮຸ້ນໃນປະຈຸບັນ, ພວກເຮົາມີຜົນຜະລິດ FCF ຄາດຄະເນ. ນີ້ສາມາດປຽບທຽບກັບຜົນຜະລິດເງິນປັນຜົນເພື່ອເບິ່ງວ່າມີ "headroom" ເພື່ອເພີ່ມເງິນປັນຜົນຫຼືບໍ່. ຫຼາຍຫ້ອງຫົວ, ຄວາມເປັນໄປໄດ້ຫນ້ອຍທີ່ບໍລິສັດຈະຖືກບັງຄັບໃຫ້ຫຼຸດລົງການຈ່າຍເງິນຂອງຕົນ.
ສໍາລັບບໍລິສັດສ່ວນໃຫຍ່ໃນຂະແຫນງການເງິນ, ໂດຍສະເພາະແມ່ນທະນາຄານແລະຜູ້ປະກັນໄພ, ຂໍ້ມູນ FCF ແມ່ນບໍ່ມີ. ແຕ່ໃນອຸດສາຫະກໍາທີ່ຄວບຄຸມຢ່າງຫນັກແຫນ້ນເຫຼົ່ານີ້, ລາຍໄດ້ຕໍ່ຫຸ້ນສາມາດເປັນການທົດແທນທີ່ເປັນປະໂຫຍດເພື່ອເຮັດໃຫ້ການຄາດຄະເນທີ່ຄ້າຍຄືກັນ. ພວກເຮົາຍັງໄດ້ໃຊ້ EPS ສໍາລັບການລົງທືນໃນອະສັງຫາລິມະຊັບທີ່ມີສ່ວນຮ່ວມໃນການກູ້ຢືມເງິນຈໍານອງເປັນສ່ວນໃຫຍ່.
ສໍາລັບອະສັງຫາລິມະຊັບ - ການລົງທຶນໄວ້ວາງໃຈທີ່ເປັນເຈົ້າຂອງຊັບສິນແລະເຊົ່າມັນອອກ (ເອີ້ນວ່າ REITs ທຶນ), ພວກເຮົາສາມາດນໍາໃຊ້ທີ່ຄ້າຍຄືກັນຂອງກອງທຶນຈາກການດໍາເນີນງານ (FFO), ຕົວເລກທີ່ບໍ່ແມ່ນ GAAP ທີ່ໃຊ້ທົ່ວໄປເພື່ອວັດແທກຄວາມສາມາດໃນການຈ່າຍເງິນປັນຜົນໃນອຸດສາຫະກໍາ REIT. . FFO ເພີ້ມຄ່າເສື່ອມລາຄາ ແລະຄ່າຕັດຫນີ້ກັບຄືນສູ່ລາຍຮັບ, ໃນຂະນະທີ່ມີຜົນກໍາໄລຈາກການຂາຍຊັບສິນ. ນີ້ສາມາດຖືກປະຕິບັດຕື່ມອີກດ້ວຍເງິນດັດປັບຈາກການດໍາເນີນງານ (AFFO), ເຊິ່ງຫັກຄ່າໃຊ້ຈ່າຍທີ່ຄາດຄະເນເພື່ອຮັກສາຊັບສິນທີ່ REITs ເປັນເຈົ້າຂອງແລະໃຫ້ເຊົ່າ.
ໃນກໍລະນີຂອງ VF Corp, ເງິນປັນຜົນປະຈໍາປີຂອງບໍລິສັດກ່ອນການຕັດໃນວັນທີ 7 ກຸມພາແມ່ນ $ 2.04 ຕໍ່ຫຸ້ນ, ເຊິ່ງຈະເຮັດໃຫ້ຜົນຜະລິດຂອງ 7.15%, ອີງໃສ່ລາຄາປິດຂອງ $ 28.52 ໃນມື້ນັ້ນ. ນັກວິເຄາະທີ່ສໍາຫຼວດໂດຍ FactSet ຄາດວ່າ FCF ຂອງບໍລິສັດຕໍ່ຫຸ້ນສໍາລັບປະຕິທິນ 2023 ຈະມີມູນຄ່າທັງຫມົດ $ 1.98, ສໍາລັບການຄາດຄະເນຜົນຜະລິດ FCF ຂອງ 6.94%. ດັ່ງນັ້ນ, ບໍລິສັດບໍ່ໄດ້ຄາດວ່າຈະສາມາດກວມເອົາຜົນຜະລິດເງິນປັນຜົນທີ່ມີກະແສເງິນສົດຟຣີໃນປີນີ້.
ຫຼາຍກວ່ານັ້ນໄດ້ເຂົ້າໄປໃນການຕັດສິນໃຈຂອງ VF Corp. ທີ່ຈະຕັດເງິນປັນຜົນ, ແຕ່ປະເພດຂອງການວິເຄາະນີ້ສະຫນອງຕົວຊີ້ວັດທີ່ເປັນປະໂຫຍດ.
ຫນ້າຈໍຫຼັກຊັບເງິນປັນຜົນໃຫມ່
ເຖິງແມ່ນວ່າກ່ອນ Intel Corp.
2.79-%
ບໍລິສັດ INTC,
ປະກາດຜົນໄດ້ຮັບໃນໄຕມາດທີສີ່ທີ່ອ່ອນແອແລະ ຄາດຄະເນໄຕມາດທໍາອິດທີ່ຫຍຸ້ງຍາກ, ຜົນຜະລິດເງິນປັນຜົນຂອງບໍລິສັດປະກົດວ່າຖືກຂົ່ມຂູ່, ເນື່ອງຈາກວ່າການຄາດຄະເນກະແສເງິນສົດຟຣີເຕັມປີສໍາລັບ 2023 ແລະ 2024 ແມ່ນເປັນລົບ. ຮຸ້ນຂອງ Intel ມີອັດຕາຜົນຕອບແທນຂອງເງິນປັນຜົນ 5.03% ແລະບໍລິສັດຍັງບໍ່ໄດ້ປະກາດການຕັດເງິນປັນຜົນ. ແຕ່ອາດຈະມີຄວາມກົດດັນຫຼາຍຢ່າງໃນການຕັດສິນໃຈ ເນື່ອງຈາກວ່າບໍລິສັດກຳລັງປົດຄົນງານອອກໄປ ແລະເຮັດການເຄື່ອນໄຫວອື່ນໆ ເພື່ອຫຼຸດຄ່າໃຊ້ຈ່າຍ.
ອັນນີ້ສ້າງແຮງບັນດານໃຈໃຫ້ເບິ່ງໃນສອງປີຂ້າງໜ້າກ່ຽວກັບຜົນຕອບແທນ FCF ທີ່ຄາດໄວ້ສໍາລັບປະຕິທິນປີ 2023 ແລະ 2024. ພວກເຮົາກໍາລັງໃຊ້ການປັບຕົວຄາດຄະເນປີປະຕິທິນຈາກ FactSet, ເພາະວ່າບໍລິສັດຈໍານວນຫຼາຍມີປີງົບປະມານທີ່ບໍ່ກົງກັບປະຕິທິນ.
ສໍາລັບບັນຊີລາຍຊື່ກວ້າງ, ພວກເຮົາໄດ້ເລີ່ມຕົ້ນດ້ວຍ S&P Composite 1500 Index
1.11-% ,
1.21-%
1.50-% .
SPX,
ເຊິ່ງຜະລິດຈາກ S&P 500, S&P 400 Mid Cap Index
ກາງ,
ແລະດັດຊະນີ S&P Small Cap 600
SML,
ໃນບັນດາ S&P 1500, ມີ 84 ຮຸ້ນທີ່ມີຜົນຕອບແທນຂອງເງິນປັນຜົນຢ່າງຫນ້ອຍ 5.00%.
ຫຼັງຈາກນັ້ນ, ພວກເຮົາໄດ້ຮັດແຄບບັນຊີລາຍຊື່ໃຫ້ກັບບໍລິສັດທີ່ຄາດຄະເນການເປັນເອກະສັນກັນສໍາລັບການໄຫຼວຽນຂອງເງິນສົດຟຣີຕໍ່ຮຸ້ນສໍາລັບ 2023 ແລະ 2024, ໃນບັນດານັກວິເຄາະຢ່າງຫນ້ອຍຫ້າທີ່ສໍາຫຼວດໂດຍ FactSet. ດັ່ງທີ່ໄດ້ອະທິບາຍໄວ້ຂ້າງເທິງ, ພວກເຮົາໄດ້ໃຊ້ EPS ສໍາລັບບໍລິສັດທາງດ້ານການເງິນທີ່ການຄາດຄະເນ FCF ບໍ່ມີໃຫ້ ແລະສໍາລັບ REITs ຈໍານອງ, ແລະ AFFO ສໍາລັບ REITs ທຶນ.
ສະບັບທໍາອິດຂອງຕາຕະລາງຂ້າງລຸ່ມນີ້ປະກອບມີ Hanesbrands Inc.
1.51-%
HBI,
ໃນຄວາມຜິດພາດ, ເນື່ອງຈາກວ່າບໍລິສັດໄດ້ ລົບລ້າງເງິນປັນຜົນຂອງຕົນ ໃນວັນທີ 2 ກຸມພາ, ແລະອັນນີ້ບໍ່ໄດ້ສະທ້ອນຢູ່ໃນຂໍ້ມູນຜົນຕອບແທນ FactSet. ນີ້ແມ່ນບັນຊີລາຍຊື່ຂະຫຍາຍຂອງບໍລິສັດ 20 ທີ່ບັນລຸໄດ້ຕາມເງື່ອນໄຂການກວດກາ, ໂດຍມີຢ່າງຫນ້ອຍ 2% headroom ຂ້າງເທິງເງິນປັນຜົນໂດຍອີງໃສ່ການຄາດຄະເນສໍາລັບ 2023 ແລະ 2024:
ຄລິກທີ່ເຄື່ອງforາຍຕິກເພື່ອເບິ່ງເພີ່ມເຕີມກ່ຽວກັບແຕ່ລະບໍລິສັດ.
ກົດ ທີ່ນີ້ ສໍາລັບຄໍາແນະນໍາລາຍລະອຽດຂອງ Tomi Kilgore ກ່ຽວກັບຄວາມຮັ່ງມີຂອງຂໍ້ມູນຂ່າວສານສໍາລັບການຟຣີໃນຫນ້າ quote MarketWatch.
REITs ທັງໝົດໃນບັນຊີລາຍຊື່ (UNIT, HPP, EPR, HIW, SRC, OUT, SPG, CTRE, KRC ແລະ MAC) ແມ່ນ REITs ທຶນ. REITs ຈໍານອງກໍາລັງປະເຊີນກັບເວລາທີ່ຫຍຸ້ງຍາກໃນສະພາບແວດລ້ອມອັດຕາດອກເບ້ຍທີ່ເພີ່ມຂຶ້ນ, ຍ້ອນວ່າປະລິມານການກູ້ຢືມທີ່ຢູ່ອາໄສໄດ້ເພີ່ມຂຶ້ນ.
ອັດຕາຜົນຕອບແທນຂອງເງິນປັນຜົນສະທ້ອນເຖິງການຈ່າຍຕົວຈິງໃນໄລຍະ 12 ເດືອນຜ່ານມາ. ບາງບໍລິສັດພະລັງງານຈ່າຍໄດ້ແບ່ງອອກເປັນສ່ວນປົກກະຕິ ແລະປ່ຽນແປງໄດ້. ໃນຕາຕະລາງຂ້າງເທິງ, ມີສອງຕົວຢ່າງ, Coterra Energy Inc.
0.45-%
1.41-%
CTRA,
ແລະ Devon Energy Corp.
DVN,
ທ່ານສາມາດຄລິກໃສ່ການເຊື່ອມຕໍ່ເຫຼົ່ານີ້ເພື່ອອ່ານຄໍາອະທິບາຍຂອງບໍລິສັດຂອງຕົນເອງກ່ຽວກັບວິທີການເງິນປັນຜົນທີ່ປະກາດຫຼ້າສຸດຂອງພວກເຂົາຖືກແບ່ງອອກ:
ການວິເຄາະນີ້ບໍ່ໄດ້ກວມເອົາການຕັດເງິນປັນຜົນທີ່ໄດ້ເຮັດແລ້ວ. ຕົວຢ່າງ, AT&T Inc.
0.47-%
5.02-%
T,
ຕັດເງິນປັນຜົນລົງ 47% ໃນເດືອນກຸມພາ 2022 ຫຼັງຈາກທີ່ມັນສຳເລັດຂໍ້ຕົກລົງກັບ Discovery (ປະຈຸບັນນີ້ Warner Bros. Discovery Inc.
WBD,
) ເພື່ອແຍກສ່ວນຂອງ WarnerMedia ສ່ວນໃຫຍ່. ອັດຕາເງິນປັນຜົນປະຈຸບັນຂອງ AT&T ຢູ່ທີ່ 5.77% ປະກົດວ່າໄດ້ຮັບການສະໜັບສະໜຸນເປັນຢ່າງດີໂດຍຄາດຄະເນກະແສເງິນສົດຟຣີສຳລັບປີ 2023 ແລະ 2024.
ຕົວຢ່າງອີກອັນຫນຶ່ງຂອງຜູ້ຕັດເງິນປັນຜົນທີ່ຜ່ານມາຢູ່ໃນບັນຊີລາຍຊື່ແມ່ນ Simon Property Group Inc.
1.32-% ,
SPG,
ຜູ້ປະກອບການສູນການຄ້າທີ່ໄດ້ຫຼຸດຜ່ອນການຈ່າຍເງິນຂອງຕົນ 38% ໃນລະຫວ່າງການທີ່ເຄັ່ງຕຶງ Covid-19 ໃນເດືອນມິຖຸນາ 2020.
ຕົວເລກຂອງການແບ່ງປັນເງິນປັນຜົນທີ່ລະບຸໄວ້ແມ່ນມີຄວາມສໍາຄັນ, ແຕ່ດັ່ງທີ່ພວກເຮົາໄດ້ເຫັນກັບ Hanesbrands, ເຊິ່ງລວມຢູ່ໃນສະບັບກ່ອນຫນ້າຂອງບັນຊີລາຍຊື່ນີ້ແຕ່ໄດ້ຕັດເງິນປັນຜົນແລ້ວໃນວັນທີ 2 ເດືອນກຸມພາ, ການຕັດຫຼືແມ້ກະທັ້ງການຍົກເລີກການຊໍາລະສາມາດເກີດຂຶ້ນໂດຍບໍ່ມີການເຕືອນ.
ຖ້າທ່ານມີຄວາມສົນໃຈໃນຮຸ້ນໃດ ໜຶ່ງ ທີ່ລະບຸໄວ້ຢູ່ທີ່ນີ້, ທ່ານຄວນເຮັດການຄົ້ນຄວ້າຂອງທ່ານເອງເພື່ອຕັດສິນໃຈວ່າເຈົ້າຄາດຫວັງວ່າບໍລິສັດຈະຍັງຄົງມີການແຂ່ງຂັນແລະຈະເຕີບໂຕທຸລະກິດຂອງພວກເຂົາໃນທົດສະວັດຕໍ່ໄປ.
ຢ່າລືມ: Biden ເປົ້າຫມາຍການຊື້ຮຸ້ນຄືນ - ພວກເຂົາຊ່ວຍທ່ານເປັນນັກລົງທຶນບໍ?
Source: https://www.marketwatch.com/story/15-dividend-stocks-whose-5-to-10-yields-appear-safe-in-2023-and-2024-by-this-analysis-11675877568?siteid=yhoof2&yptr=yahoo