ແນວຄວາມຄິດປີໃຫມ່
getty
ພວກເຮົາຢູ່ໃນຫນຶ່ງໃນເວລາທີ່ຫຍຸ້ງຍາກທີ່ສຸດທີ່ຂ້ອຍໄດ້ເຫັນໃນອາຊີບການລົງທຶນຂອງຂ້ອຍ: ອັດຕາເງິນເຟີ້ຫຼຸດລົງແລະພວກເຮົາກໍາລັງຢູ່ໃນຕໍາແຫນ່ງທີ່ດີສໍາລັບຜົນກໍາໄລໃນປີຫນ້າ. ແຕ່ຫຼັງຈາກປີທີ່ພວກເຮົາໄດ້ມີ, ຄົນຈໍານວນຫຼາຍຍັງລັງເລທີ່ຈະກະໂດດເຂົ້າໄປໃນຕະຫຼາດ.
ເຖິງແມ່ນວ່າ 12%+ ເງິນປັນຜົນ ພວກເຮົາກໍາລັງເຫັນໃນການລົງທຶນທີ່ມີຜົນຜະລິດສູງທີ່ມັກຂອງພວກເຮົາ, ກອງທຶນປິດ (CEFs) ຍັງບໍ່ທັນພຽງພໍທີ່ຈະລໍ້ລວງພວກເຂົາຈໍານວນຫຼາຍ.
ຂ້ອຍໄດ້ຮັບມັນ.
ໄລຍະເວລານີ້ເຮັດໃຫ້ຂ້ອຍຄິດເຖິງຕົ້ນເດືອນຂອງປີ 2009, ເມື່ອ "ຫນໍ່ສີຂຽວ" ປາກົດຢູ່ໃນເສດຖະກິດແລະຕະຫຼາດ, ແຕ່ນັກລົງທຶນຍັງມີຮອຍແປ້ວເກີນໄປໂດຍການຫຼຸດລົງກ່ອນຫນ້າທີ່ຈະເຂົ້າມາ. ແຕ່ຜູ້ທີ່ ໄດ້ ຊື້ແລ້ວ-ປະມານລຸ່ມສຸດໃນຕົ້ນເດືອນມີນາ 2009-ໄດ້ເຮັດແລ້ວ ຫຼາຍ ດີ!
ພວກເຮົາໄດ້ຮັບໂອກາດທີ່ຄ້າຍຄືກັນໃນປັດຈຸບັນ. ແລະພວກເຮົານັກລົງທຶນ CEF ຮູ້ວ່າພວກເຮົາສາມາດເຮັດໄດ້ ຫຼາຍ ດີກວ່າຜູ້ທີ່ຊື້ກອງທຶນດັດສະນີ go-to, ໄດ້ SPDR S&P 500 ETF Trust (SPDR
ນີ້ ແມ່ນເຫດຜົນທີ່ພວກເຮົາລົງທຶນໃນ CEFs - ດ້ວຍຜົນຕອບແທນສ່ວນໃຫຍ່ຂອງພວກເຮົາເປັນເງິນປັນຜົນ, ພວກເຮົາສາມາດນັ່ງກັບຄືນແລະເກັບກໍາການຈ່າຍເງິນຂອງພວກເຮົາໃນການຫຼຸດລົງຂອງຕະຫຼາດໃນຂະນະທີ່ຝູງຊົນທີ່ເຫລືອຕ້ອງຂາຍເພື່ອເສີມລາຍໄດ້ຂອງພວກເຂົາ.
ພວກເຮົາຈະເບິ່ງກອງທຶນທີ່ມີຜົນຕອບແທນ 9.7% ທີ່ຕໍ່ຕ້ານ SPY ຂ້າງລຸ່ມນີ້, ບວກກັບອີກສອງອັນທີ່ຖືກຊຸກດັນໃຫ້ເລິກເຂົ້າໄປໃນເຂດການຕໍ່ລອງ.
ທໍາອິດ, ໃຫ້ເວົ້າກ່ຽວກັບ "ຫນໍ່ສີຂຽວ." ພວກເຂົາເຈົ້າໄດ້ຕັ້ງໂອກາດຂອງພວກເຮົາທີ່ຈະຊື້ CEFs ຊັ້ນນໍາໃນລາຄາຕໍ່ລອງ - ແລະຖືໃຫ້ເຂົາເຈົ້າສໍາລັບລາຍໄດ້ແລະ upside.
ຢ່າເຊື່ອເລື່ອງທີ່ໜ້າເຊື່ອຖື: ອັດຕາເງິນເຟີ້ກຳລັງຖີບຕົວ
ບໍ່ດົນມານີ້, ທ່ານອາດຈະສັງເກດເຫັນສະມາຊິກ Fed ຕ່າງໆອອກຮອບສື່ມວນຊົນ, ເວົ້າຢ່າງເຄັ່ງຄັດກ່ຽວກັບຄວາມຕ້ອງການອັດຕາເງິນເຟີ້ທີ່ສູງຂຶ້ນ.
ຢ່າຊື້ມັນ. "ຄາງກະໄຕ" ນີ້ມີຈຸດປະສົງພຽງແຕ່ເພື່ອໃຫ້ນັກລົງທຶນແລະຜູ້ບໍລິໂພກຢູ່ຂ້າງຄຽງເພື່ອໃຫ້ອັດຕາການເພີ່ມຂຶ້ນຂອງ Fed ສາມາດເຮັດວຽກຂອງພວກເຂົາໄດ້. ສິ່ງທີ່ເປັນ, ວຽກເຮັດງານທໍາແມ່ນ ກໍາລັງເຮັດແລ້ວ (ແລະຫຼັງຈາກນັ້ນບາງ).
ສໍາລັບຫນຶ່ງ, ບົດລາຍງານລາຄາຜູ້ບໍລິໂພກ (CPI) ແລະດັດຊະນີລາຄາຜູ້ຜະລິດ (PPI) ທີ່ຜ່ານມາໄດ້ຫຼຸດລົງຫຼາຍກ່ວາທີ່ຄາດໄວ້. ຄ່າໃຊ້ຈ່າຍໃນການຂົນສົ່ງ, ໄດ້ກັບຄືນສູ່ລະດັບກ່ອນ COVID-19.
ພວກເຮົາໄດ້ເຫັນຄ່າໃຊ້ຈ່າຍອື່ນໆຫຼຸດລົງຢ່າງໄວວາ, ເຊັ່ນດຽວກັບລາຄາອາຍແກັສ, ເຊິ່ງຍັງຕໍ່າກວ່າຈຸດສູງສຸດຂອງສົງຄາມກ່ອນອູແກຣນຍ້ອນວ່າເອີຣົບປະສົບຜົນສໍາເລັດໃນການເກັບຮັກສາພະລັງງານພຽງພໍສໍາລັບລະດູຫນາວ.
ທັງຫມົດນີ້ແມ່ນຊີ້ໃຫ້ເຫັນອັດຕາເງິນເຟີ້ຕໍ່າລົງຂ້າງຫນ້າ, ແນວໂນ້ມທີ່ Fed ຈະ ມີ ເພື່ອເລີ່ມຕົ້ນການເອົາໃຈໃສ່.
3 CEFs ທີ່ຈະພິຈາລະນາເປັນອັດຕາເງິນເຟີ້ (ແລະອັດຕາ Hikes) Downshift
ໃນເວລານີ້, ຕະຫຼາດຍັງຄົງຖືກລະເວັ້ນ - ນັ່ງຢູ່ໃນອານາເຂດທີ່ຂາຍເກີນຢ່າງເລິກເຊິ່ງຍ້ອນວ່າມັນລາຄາຢູ່ໃນພື້ນທີ່ທີ່ຫຍຸ້ງຍາກທີ່ເກີດຈາກອັດຕາເງິນເຟີ້ແລະອັດຕາການເພີ່ມຂຶ້ນຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້.
ການຕັດການເຊື່ອມຕໍ່ນີ້ແມ່ນແຫຼ່ງຜົນກໍາໄລ CEF ຂອງພວກເຮົາ. ແຕ່ຂ້ອຍເຂົ້າໃຈວ່າຫຼາຍຄົນຍັງລະວັງ, ດັ່ງນັ້ນຂ້ອຍໄດ້ວາງ CEF ສາມຢ່າງໃຫ້ທ່ານພິຈາລະນາ, ຕັ້ງແຕ່ແບບອະນຸລັກຈົນເຖິງການຮຸກຮານຫຼາຍ.
Conservative: ເປັນເຈົ້າຂອງ Dow ດ້ວຍ "Cushion Volatility" (ແລະ 7.3% ເງິນປັນຜົນ)
ການເລືອກແບບອະນຸລັກຂອງພວກເຮົາແມ່ນ Nuveen Dow 30 SM Dynamic Overwrite Fund (DIAX), ເຊິ່ງເປັນເຈົ້າຂອງຫມວກຂະຫນາດໃຫຍ່ໃນດັດຊະນີ Dow 30. ດັ່ງນັ້ນ, ທ່ານກໍາລັງໄດ້ຮັບບໍລິສັດທີ່ເຂັ້ມແຂງທີ່ມີສະພາບອາກາດທີ່ມີຄວາມຫຍຸ້ງຍາກໃນຕະຫລາດທີ່ຜ່ານມາ, ເຊັ່ນ: UnitedHealth Group
ທີ່ເຮັດໃຫ້ພວກເຮົາມີຄວາມປອດໄພໃນລະດັບຫນຶ່ງ, ຍ້ອນວ່າບໍລິສັດເຫຼົ່ານີ້ມີໃບດຸ່ນດ່ຽງທີ່ເຂັ້ມແຂງແລະລາຍໄດ້ທີ່ເຂົາເຈົ້າຕ້ອງການເພື່ອປະເຊີນກັບການຖົດຖອຍ.
"ຂໍ້ຈໍາກັດຂໍ້ຈໍາກັດ" ອື່ນໆແມ່ນຄວາມຈິງທີ່ວ່າ DIAX ຂາຍທາງເລືອກການໂທທີ່ມີການຄຸ້ມຄອງ. ການນໍາໃຊ້ຍຸດທະສາດນີ້, ມັນຂາຍທາງເລືອກທີ່ຈະຊື້ຫຼັກຊັບຂອງຕົນໃນລາຄາຄົງທີ່ໃນອະນາຄົດ. ຖ້າຫຼັກຊັບຕີລາຄານັ້ນ, DIAX ຂາຍມັນໃຫ້ຜູ້ຊື້ທາງເລືອກແລະຮັກສາຄ່າທໍານຽມທີ່ມັນຄິດຄ່າທາງເລືອກ. ຖ້າບໍ່, ມັນຮັກສາຫຼັກຊັບ ແລະ ຄ່າທໍານຽມ.
ນີ້ແມ່ນຍຸດທະສາດທີ່ມີຄວາມສ່ຽງຕໍ່າທີ່ສະຫນອງລາຍໄດ້ DIAX ເພີ່ມເຕີມໃນການຈ່າຍເງິນຂອງຕົນ, ເຊິ່ງໃຫ້ 7.3% ໃນມື້ນີ້. ກອງທຶນໄດ້ຮັບການປົກປ້ອງຫຼຸດລົງຕື່ມອີກ (ແລະທ່າແຮງດ້ານບວກ) ຈາກສ່ວນຫຼຸດ 4.5% ໄປສູ່ມູນຄ່າຊັບສິນສຸດທິ (NAV, ຫຼືຊັບສິນໃນຫຼັກຊັບຂອງຕົນ). ນັ້ນແມ່ນຄຸນສົມບັດທີ່ເປັນເອກະລັກຂອງ CEFs; ETFs ເຊັ່ນ SPY ບໍ່ເຄີຍ ການຄ້າໃນສ່ວນຫຼຸດ.
DIAX ແມ່ນໜຶ່ງໃນ CEFs ທີ່ມີຄວາມສ່ຽງຕໍ່າສຸດສໍາລັບການເປີດເຜີຍຫຼັກຊັບ. ແຕ່ຍຸດທະສາດການໂທຫາການຄຸ້ມຄອງຂອງມັນຍັງຈໍາກັດ upside ຂອງທ່ານ, ຍ້ອນວ່າກອງທຶນອາດຈະຂາຍການຖືຄອງຂອງຕົນກ່ອນທີ່ພວກເຂົາຈະບັນລຸທ່າແຮງຢ່າງເຕັມທີ່.
ຄວາມສ່ຽງໂດຍສະເລ່ຍ: CEF ສູງສຸດທີ່ມີຂະຫນາດໃຫຍ່ທີ່ມີການຈ່າຍເງິນ 9.6%.
CEF ຕໍ່ໄປຂອງພວກເຮົາ, the Liberty All-Star Growth Fund (ສະຫະລັດ), ແມ່ນອັນທີ່ພວກເຮົາໄດ້ສໍາຜັດກ່ອນຫນ້ານັ້ນ, ເຊິ່ງໄດ້ລື່ນກາຍ S&P 500 ນັບຕັ້ງແຕ່ການສິ້ນສຸດຂອງວິກິດການທາງດ້ານການເງິນ 2008/'09. ມັນຖືຫມວກຂະຫນາດໃຫຍ່ເຊັ່ນ Amazon.com (AMZN), ຕົວອັກສອນ (GOOGL) ແລະ Berkshire Hathaway
ອັດຕາຜົນຕອບແທນດັ່ງກ່າວໄດ້ສົ່ງຜົນໃຫ້ເງິນປັນຜົນທີ່ເຂັ້ມແຂງ, ຍ້ອນວ່າສະຫະລັດຊື້ແລະຂາຍຫຼັກຊັບຂອງຕົນແລະມອບຜົນກໍາໄລເປັນເງິນປັນຜົນສູງ (ຜົນຜະລິດໃນປະຈຸບັນ: 9.7%).
ໃນຄວາມເປັນຈິງ, ສະຫະລັດໄດ້ໃຫ້ຜູ້ຖືຫຸ້ນຈ່າຍຢ່າງບໍ່ຢຸດຢັ້ງ ເພີ່ມຂຶ້ນ, ຄືກັນ. (ກອງທຶນເຊື່ອມຕໍ່ເງິນປັນຜົນຂອງຕົນກັບການປະຕິບັດຫຼັກຊັບ, ຈ່າຍອອກ 8% ຂອງ NAV ຂອງຕົນຕໍ່ປີ. ນີ້ເຮັດໃຫ້ມັນມີຄວາມຍືດຫຍຸ່ນໃນການເອົາການຕໍ່ລອງ oversold ເມື່ອໂອກາດເກີດຂື້ນ).
ສະຫະລັດເຮັດການຄ້າໃນລາຄາເລັກນ້ອຍ (3%) ກັບ NAV, ແຕ່ມັນຖືກຊື້ຂາຍໃນລາຄາທີ່ນິຍົມຫລາຍທີ່ສຸດໃນສາມປີທີ່ຜ່ານມາ, ແລະມັກຈະສູງກວ່າ. ສິ່ງນັ້ນເຮັດໃຫ້ສະຫະລັດມີມູນຄ່າຢ່າງຍຸດຕິທໍາຍ້ອນຫຼັກຊັບທີ່ມີຄຸນນະພາບສູງແລະທ່າແຮງສໍາລັບການຈ່າຍເງິນທີ່ໃຫຍ່ກວ່າຍ້ອນວ່າຫຼັກຊັບຟື້ນຕົວ.
ຮຸກຮານຫຼາຍ: ເງິນປັນຜົນ 13.7% ຈາກ Oversold Tech
ສໍາລັບທ່າແຮງ upside ແລະການຈ່າຍເງິນທີ່ໃຫຍ່ກວ່າ, ໃຫ້ເບິ່ງ 13.7%-yielding BlackRock
ດ້ວຍສ່ວນຫຼຸດ 17.4% ຢ່າງຫຼວງຫຼາຍຕໍ່ NAV, BSTZ ໄດ້ລາຄາພຽງແຕ່ກ່ຽວກັບທຸກໆຜົນເສຍຫາຍສໍາລັບເສດຖະກິດທີ່ເຈົ້າສາມາດຈິນຕະນາການໄດ້. ສ່ວນຫຼຸດຂອງມັນຕອນນີ້ຢູ່ໃນລະດັບທີ່ເບິ່ງບໍ່ເຫັນນັບຕັ້ງແຕ່ການແຜ່ລະບາດຂອງພະຍາດລະບາດໃນເດືອນມີນາ 2020. ມີເຫດຜົນເລັກນ້ອຍທີ່ຈະຄິດວ່າ BSTZ ຄວນຈະລາຄາຖືກເທົ່າທີ່ມັນຢູ່ໃນມື້ທີ່ມືດມົວນັ້ນ.
BSTZ ສຸມໃສ່ເຕັກໂນໂລຢີ, ເຊິ່ງຍັງມີຜົນດີ, ຍ້ອນວ່າຂະແຫນງການທີ່ຖືກທຸບຕີທີ່ສຸດໃນການຂາຍ (ເຕັກໂນໂລຢີ, ໃນກໍລະນີຂອງ 2022) ມັກຈະເປັນພາກສ່ວນທີ່ນໍາໄປສູ່ການຟື້ນຕົວ. ມັນຍັງໄດ້ຮັບຜົນປະໂຫຍດຈາກຜູ້ຈັດການຂອງຕົນ, BlackRock, ບໍລິສັດການລົງທຶນທີ່ໃຫຍ່ທີ່ສຸດຂອງໂລກ, ດ້ວຍຊັບສິນ $ 10 ພັນຕື້. ຂະຫນາດຂອງ BlackRock ແລະການເຊື່ອມຕໍ່ເລິກໃນຂະແຫນງເຕັກໂນໂລຢີໃຫ້ຜູ້ຈັດການຂອງ BSTZ ມີຄວາມເຂົ້າໃຈໃນລະດັບທີ່ບໍ່ຊ້ໍາກັນກ່ຽວກັບຫຼັກຊັບທີ່ພວກເຂົາຊື້.
ສໍາລັບຫຼັກຊັບ, BSTZ ໄດ້ຊື້ຮຸ້ນຂອງບໍລິສັດເຕັກໂນໂລຢີທີ່ເຕີບໂຕໄວເຊັ່ນຜູ້ຜະລິດ semiconductor. ເຕັກໂນໂລຢີ Marvell
Michael Foster ແມ່ນນັກວິເຄາະດ້ານການຄົ້ນຄວ້າ ນຳ ການຄາດຄະເນກົງກັນຂ້າມ. ສຳ ລັບແນວຄວາມຄິດກ່ຽວກັບລາຍໄດ້ທີ່ຍິ່ງໃຫຍ່, ກົດທີ່ນີ້ເພື່ອລາຍງານລ້າສຸດຂອງພວກເຮົາ“ລາຍໄດ້ທີ່ບໍ່ສາມາດທໍາລາຍໄດ້: 5 ກອງທຶນຕໍ່ລອງທີ່ມີເງິນປັນຜົນຄົງທີ່ 10.2%."
ການເປີດເຜີຍ: ບໍ່ມີ
Source: https://www.forbes.com/sites/michaelfoster/2022/11/27/3-funds-with-incredible-yields-up-to-137-for-2023/