ຫນຶ່ງໃນຂໍ້ສະເຫນີທີ່ດີທີ່ສຸດໃນປະຈຸບັນໃນຕະຫຼາດພັນທະບັດ - ພັນທະບັດເງິນຝາກປະຢັດ Treasury Series I - ມີແນວໂນ້ມທີ່ຈະມີຄວາມດຶງດູດຫນ້ອຍລົງໃນເດືອນພະຈິກເມື່ອອັດຕາໃຫມ່ໃນການລົງທຶນທີ່ນິຍົມໄດ້ຖືກກໍານົດ.
ນັກລົງທຶນສ່ວນບຸກຄົນອາດຈະຕ້ອງການທີ່ຈະ snap up ອັດຕາເງິນເຟີ້ທີ່ເຊື່ອມຕໍ່ພັນທະບັດ I ກ່ອນທ້າຍເດືອນຕຸລາເພື່ອໃຫ້ໄດ້ຮັບອັດຕາດອກເບ້ຍ 9.6% ໃນປັດຈຸບັນສໍາລັບຫົກເດືອນທໍາອິດ. ອັດຕາໃຫມ່, ນໍາໃຊ້ກັບພັນທະບັດທີ່ຊື້ໃນເດືອນພະຈິກ, ມີແນວໂນ້ມທີ່ຈະໃກ້ຊິດກັບ 6%. Barron ຂອງ ການຄາດຄະເນ, ອີງຕາມສູດການນໍາໃຊ້ໂດຍການຄັງສະຫະລັດເພື່ອຄິດໄລ່ອັດຕາ semiannual.
ຂໍ້ບົກຜ່ອງຕົ້ນຕໍຂອງພັນທະບັດ I ແມ່ນວ່າບຸກຄົນສາມາດຊື້ພຽງແຕ່ 10,000 ໂດລາຕໍ່ປີ, ເຖິງແມ່ນວ່າສາມາດຊື້ຕື່ມອີກ 5,000 ໂດລາໄດ້ໂດຍໃຊ້ເງິນຈາກການຄືນເງິນພາສີຂອງລັດຖະບານກາງ. ແລະຊາວອາເມລິກາທີ່ເປັນເຈົ້າຂອງທຸລະກິດສະເພາະໃດຫນຶ່ງສາມາດຊື້ $ 10,000 ຕໍ່ປີໃນ I Bonds ຜ່ານຫນ່ວຍງານເຫຼົ່ານັ້ນ. ພັນທະບັດ I ຈໍາເປັນຕ້ອງໄດ້ຊື້ໂດຍກົງຈາກຄັງເງິນໂດຍຜ່ານໂຄງການ TreasuryDirect ຂອງມັນ.
ອັດຕາຂອງພັນທະບັດ I, ອີງໃສ່ດັດຊະນີລາຄາຜູ້ບໍລິໂພກຂອງສະຫະລັດ, ບັນລຸສະຖິຕິ 9.6% ສໍາລັບພັນທະບັດທີ່ຊື້ໃນເດືອນພຶດສະພາແລະສືບຕໍ່ໃນທ້າຍເດືອນຕຸລາເນື່ອງຈາກອັດຕາເງິນເຟີ້ເພີ່ມຂຶ້ນໃນທ້າຍປີ 2021 ແລະຕົ້ນປີ 2022. ແຕ່ການເພີ່ມຂຶ້ນຂອງລາຄາໄດ້ຫຼຸດລົງໃນລະດັບປານກາງ. ເດືອນທີ່ຜ່ານມາກັບດັດຊະນີ CPI ຕົ້ນຕໍເພີ່ມຂຶ້ນ 0.1% ໃນເດືອນສິງຫາ. ຄັງເງິນໄດ້ຂາຍພັນທະບັດ I ຕັ້ງແຕ່ປີ 1998.
"ທ່ານຄວນຊື້ດຽວນີ້," John Scherer, ຜູ້ກໍ່ຕັ້ງຂອງ Trinity Financial Planning ໃນ Middleton, Wis ເວົ້າ.
I ອັດຕາພັນທະບັດສະທ້ອນໃຫ້ເຫັນທັງອົງປະກອບຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້ໂດຍອີງໃສ່ດັດຊະນີ CPI ແລະສິ່ງທີ່ຄັງເງິນເອີ້ນວ່າອັດຕາຄົງທີ່, ເຊິ່ງໃນປັດຈຸບັນແມ່ນສູນ. ອັດຕາເງິນເຟີ້ແມ່ນກໍານົດສອງຄັ້ງຕໍ່ປີໃນຕົ້ນເດືອນພຶດສະພາແລະເດືອນພະຈິກແລະນໍາໃຊ້ກັບພັນທະບັດທີ່ຊື້ໃນຫົກເດືອນຕໍ່ມາ. ອັດຕາຄົງທີ່ຍັງຈະຖືກຕັ້ງຄ່າຄືນໃໝ່ໃນເດືອນພະຈິກ ແລະອາດຈະຢູ່ທີ່ ຫຼືໃກ້ກັບສູນ.
ອັດຕາດອກເບ້ຍເດືອນພຶດສະພາຂອງ 9.6% ແມ່ນອີງໃສ່ດັດຊະນີ CPI ຈາກເດືອນກັນຍາ 2021 ຫາເດືອນມີນາ 2022.
ຄັງເງິນໃຊ້ດັດຊະນີ CPI ທີ່ບໍ່ແມ່ນລະດູການ, ເຊິ່ງແຕກຕ່າງກັນເລັກນ້ອຍຈາກ CPI ທີ່ຖືກປັບຕາມລະດູການທີ່ໂດດເດັ່ນກວ່າທີ່ລວບລວມຫົວຂໍ້ຂ່າວໃນແຕ່ລະເດືອນ. CPI ທີ່ບໍ່ມີການປັບຕາມລະດູການເພີ່ມຂຶ້ນ 4.8% ຈາກເດືອນກັນຍາ 2021 ຫາເດືອນມີນາ 2022. ຈໍານວນນັ້ນແມ່ນຄູນສອງເພື່ອມາຮອດອັດຕາ 9.6%, ເຊິ່ງໃຊ້ກັບພັນທະບັດທີ່ຊື້ຈາກເດືອນພຶດສະພາຫາເດືອນຕຸລາປີນີ້.
ອັດຕາໃຫມ່, ທີ່ຈະປະກາດໃນຕົ້ນເດືອນພະຈິກ, ແມ່ນອີງໃສ່ດັດຊະນີ CPI ຈາກເດືອນມີນາເຖິງເດືອນກັນຍາ. Barron ຂອງ ຄິດໄລ່ວ່າລາຄາຜູ້ບໍລິໂພກເພີ່ມຂຶ້ນ 3% ຈາກເດືອນມີນາຫາເດືອນສິງຫາ, ບົດລາຍງານຫຼ້າສຸດ. ສົມມຸດວ່າການປ່ຽນແປງເລັກນ້ອຍໃນເດືອນກັນຍາ, ອັດຕາໃຫມ່ຄວນຈະຢູ່ປະມານ 6%.
ນັກລົງທຶນທີ່ຊື້ພັນທະບັດ I ກ່ອນວັນທີ 1 ພະຈິກຈະໄດ້ຮັບອັດຕາ 9.6% ສໍາລັບຫົກເດືອນທໍາອິດທີ່ພວກເຂົາຖືພັນທະບັດແລະຫຼັງຈາກນັ້ນອັດຕາໃຫມ່ສໍາລັບຫົກເດືອນຕໍ່ໄປ.
Ken Tumin, ຜູ້ກໍ່ຕັ້ງແລະບັນນາທິການຂອງ Blog Deals ທະນາຄານກ່າວວ່າ "ພັນທະບັດຂ້ອຍແມ່ນການລົງທຶນທີ່ປອດໄພອັນຍິ່ງໃຫຍ່ເພື່ອເສີມເງິນສຸກເສີນຂອງເຈົ້າ".
ຂ້າພະເຈົ້າຈໍາເປັນຕ້ອງໄດ້ຮັບການປະຕິບັດສໍາລັບການຕໍາ່ສຸດທີ່ຂອງປີແລະພັນທະນາການແລກປ່ຽນກ່ອນຫ້າປີມີການປັບໄຫມດອກເບ້ຍຫນຶ່ງໃນໄຕມາດ. Tumin ຖືວ່າການປັບໃໝດອກເບ້ຍເປັນຄ່າຜ່ອນສັ້ນຜ່ອນຍາວທຽບກັບ CD ທະນາຄານ, ເຊິ່ງປົກກະຕິແລ້ວມີການລົງໂທດການຖອນເງິນກ່ອນກຳນົດ.
ສອງລັກສະນະທີ່ດີຂອງພັນທະບັດ I ແມ່ນວ່ານັກລົງທຶນສາມາດເລື່ອນເວລາການຈ່າຍພາສີໃນການຈ່າຍເງິນດອກເບ້ຍຈົນກ່ວາການຄົບຊຸດ - ພັນທະບັດ I ສາມາດຖືໄດ້ 30 ປີ. ແລະຂ້າພະເຈົ້າດອກເບັ້ຍພັນທະບັດ, ເຊັ່ນວ່າຢູ່ໃນຄັງເງິນອື່ນໆ, ແມ່ນໄດ້ຮັບການຍົກເວັ້ນພາສີຂອງລັດແລະທ້ອງຖິ່ນ, ກົງກັນຂ້າມກັບ CDs ທະນາຄານແລະພັນທະບັດຂອງບໍລິສັດ.
ຄວາມສ່ຽງກັບພັນທະບັດ I ແມ່ນວ່າອັດຕາເງິນເຟີ້ຫຼຸດລົງແລະສົ່ງຜົນໃຫ້ອັດຕາດອກເບ້ຍຕ່ໍາໃນຊຸມປີຂ້າງຫນ້າ. ນັ້ນແມ່ນຄວາມເປັນໄປໄດ້ທີ່ແຕກຕ່າງກັນກັບຕະຫຼາດຫຼຸດອັດຕາເງິນເຟີ້ປະມານ 2.5% ໃນໄລຍະ 10 ແລະ XNUMX ປີຕໍ່ໜ້າ. ແຕ່ຖ້າອັດຕາເງິນເຟີ້ຍັງຄົງສູງ, I Bonds ຈະເບິ່ງດີໂດຍສະເພາະ.
ນັກລົງທຶນທີ່ຕ້ອງການພັນທະບັດທີ່ກ່ຽວຂ້ອງກັບອັດຕາເງິນເຟີ້ຍັງສາມາດຊື້ຫຼັກຊັບທີ່ປົກປ້ອງອັດຕາເງິນເຟີ້ຂອງຄັງເງິນ (TIPS), ເຊິ່ງຖືກປະມູນເປັນປະຈໍາໂດຍຄັງເງິນແລະສາມາດໃຊ້ໄດ້ຜ່ານ TreasuryDirect ແລະທະນາຄານແລະບໍລິສັດນາຍຫນ້າ. ພວກມັນຖືກອອກໃຫ້ມີອາຍຸຄົບຫ້າ, 10 ແລະ 30 ປີ. TIPS ບໍ່ໄດ້ຂຶ້ນກັບການຈຳກັດການຊື້ໂດຍບຸກຄົນ.
ປະໂຫຍດຂອງ TIPS ຫຼາຍກວ່າ I Bonds ແມ່ນວ່າພວກເຂົາປະຈຸບັນສະເຫນີອັດຕາດອກເບ້ຍທີ່ແທ້ຈິງ, ຫຼືອັດຕາເງິນເຟີ້ທີ່ປັບຕົວ, ປະມານ 1%, ຊຶ່ງຫມາຍຄວາມວ່າຜູ້ຖືໄດ້ຮັບອັດຕາເງິນເຟີ້ບວກ 1%. ລາຄາຂອງ TIPs, ແນວໃດກໍ່ຕາມ, ສາມາດເຫນັງຕີງແລະໄດ້ຫຼຸດລົງໃນປີນີ້ຍ້ອນວ່າຜົນຜະລິດທີ່ແທ້ຈິງໄດ້ຍ້າຍຈາກລົບ 1.5% ເປັນບວກ 1%. ຜົນຜະລິດທີ່ແທ້ຈິງຂອງພັນທະບັດ I ໃນປັດຈຸບັນແມ່ນສູນ.
ວິທີທີ່ມີຄວາມສ່ຽງຕ່ໍາທີ່ຈະເປັນເຈົ້າຂອງ TIPS ແມ່ນຜ່ານ ETFs ເຊັ່ນ:
iShares 0-5 ປີ TIPS Bond ETF
(ticker: STIP) ທີ່ປະຈຸບັນມີຜົນຕອບແທນທັງໝົດເກືອບ 10% ໂດຍອີງໃສ່ການຄຳນວນໂດຍໃຊ້ຫຼັກແນະນຳຂອງຄະນະກໍາມະການຫຼັກຊັບ. ຜົນຜະລິດທີ່ແທ້ຈິງຂອງມັນແມ່ນປະມານ 1.5% ແລະນັ້ນແມ່ນເສີມໂດຍການປັບອັດຕາເງິນເຟີ້.
ຂຽນເຖິງ Andrew Bary ທີ່ [email protected]