ມັນເປັນເວລາສໍາລັບຂ້ອຍທີ່ຈະໂດດເຂົ້າໄປໃນ Intel. ແມ່ນແລ້ວ, Intel

ມັນເປັນສະພາບແວດລ້ອມທີ່ຫຍຸ້ງຍາກສໍາລັບຫຼັກຊັບ semiconductor.

ພວກເຮົາຮູ້ແລ້ວວ່າໃນເດືອນແລ້ວນີ້ສະຫະລັດໄດ້ເລີ່ມຈໍາກັດການສົ່ງອອກ GPUs ລະດັບສູງໄປຍັງລັດເຊຍ, ຮົງກົງ, ແລະຈີນແຜ່ນດິນໃຫຍ່. ການບໍລິຫານ Biden ໄດ້ສົ່ງຈົດຫມາຍໄປຫາ Nvidia (NVDA) ຕ້ອງການໃບອະນຸຍາດເພື່ອຂາຍຊິບ A100 ແລະ H100 ຂອງມັນທີ່ຖືກອອກແບບມາເພື່ອເລັ່ງການຮຽນຮູ້ເຄື່ອງຈັກ ແລະປັນຍາປະດິດໃຫ້ກັບສາມພາກພື້ນເຫຼົ່ານັ້ນ. Nvidia ກ່າວໃນເວລານັ້ນວ່າຂໍ້ຈໍາກັດອາດຈະເປັນອັນຕະລາຍ ... ສໍາລັບບໍລິສັດ, ລາຍໄດ້ປະຈໍາປີສູງເຖິງ 400 ລ້ານໂດລາສະຫະລັດ.

ອຸປະກອນຈຸນລະພາກຂັ້ນສູງ (AMD) ໄດ້ຖືກແຈ້ງໃຫ້ຊາບວ່າຂໍ້ຈໍາກັດທີ່ຄ້າຍຄືກັນຈະຖືກວາງຢູ່ໃນຊິບ MI250 ຂອງບໍລິສັດນັ້ນ. AMD ບໍ່ຮູ້ສຶກວ່າຊິບ M100 ຂອງມັນເປັນສ່ວນຫນຶ່ງຂອງຂໍ້ກໍານົດໃບອະນຸຍາດໃຫມ່ແລະຖ້າເປັນດັ່ງນັ້ນ, ກົດລະບຽບໃຫມ່ຈະບໍ່ມີຜົນກະທົບທາງວັດຖຸຕໍ່ບໍລິສັດ.

ໃນຕອນເຊົ້າວັນຈັນພວກເຮົາໄດ້ຮຽນຮູ້ວ່າການບໍລິຫານ Biden ມີແນວໂນ້ມທີ່ຈະເພີ່ມຄວາມເຂັ້ມງວດແລະຂະຫຍາຍຂໍ້ຈໍາກັດເຫຼົ່ານັ້ນ. ພະແນກການຄ້າຄາດວ່າຈະເຜີຍແຜ່ຄໍາແນະນໍາໃຫມ່ທີ່ສ້າງຂຶ້ນຈາກຈົດຫມາຍທີ່ສົ່ງໄປຫາວັດສະດຸນໍາໃຊ້ (AMAT), ແລະອະດີດ Sarge faves Lam Research (LRCX) ແລະ KLA Corp. (ຄກລ).

ຂໍ້ ຈຳ ກັດຈະຖືກວາງໃສ່ອຸປະກອນທີ່ສາມາດຂາຍໃຫ້ຈີນເພື່ອປົກປ້ອງຄວາມປອດໄພແຫ່ງຊາດແລະຜົນປະໂຫຍດນະໂຍບາຍຕ່າງປະເທດຂອງສະຫະລັດ. ນີ້ຫມາຍຄວາມວ່າພະຍາຍາມລົບລ້າງເຕັກໂນໂລຢີຂອງສະຫະລັດຈາກການປະກອບສ່ວນໃນການປັບປຸງຫຼືເສີມຂະຫຍາຍຄວາມສາມາດດ້ານການທະຫານຂອງຈີນ.

ຂ່າວນີ້ມາຢູ່ເທິງສຸດຂອງ Chips ແລະກົດຫມາຍວ່າດ້ວຍວິທະຍາສາດ, ໄດ້ຜ່ານໃນຊ່ວງລຶະເບິ່ງຮ້ອນນີ້ເພື່ອເພີ່ມຄວາມເປັນເອກະລາດຂອງ semiconductor ຂອງສະຫະລັດແລະສ້າງສະພາບແວດລ້ອມການແຂ່ງຂັນຫຼາຍຂຶ້ນສໍາລັບຜູ້ຜະລິດຊິບສະຫະລັດ (foundries). ສິ່ງທີ່ການກະທໍາສໍາລັບຜູ້ອອກແບບຊິບສະຫະລັດແມ່ນມີຄວາມຊັດເຈນຫນ້ອຍ.

ຮັບມືກັບມັນທັງຫມົດ

ການຊື້ຂາຍໃນກຸ່ມນີ້ເລີ່ມມີຄວາມຮູ້ສຶກເລັກນ້ອຍຫຼາຍໃນຕົ້ນປີນີ້. ຂ້າພະເຈົ້າໄດ້ປະຖິ້ມຕໍາແຫນ່ງອັນຍາວນານຂອງຂ້າພະເຈົ້າຢູ່ໃນ Nvidia ທໍາອິດຍ້ອນວ່າຫຼັກຊັບນັ້ນ, ກ່ອນທີ່ບໍລິສັດຈະເຕືອນ, ໄດ້ຮັບການປັບລາຄາສໍາລັບຄວາມສົມບູນແບບ. ເມື່ອມັນເປັນທີ່ຮູ້ຈັກວ່າທຸລະກິດ cryptocurrency ອາດຈະແຫ້ງເຖິງການປ່ຽນແປງທີ່ເກີດຂື້ນກັບ Ethereum, ແລະຫຼັງຈາກນັ້ນຕະຫຼາດເຫຼົ່ານັ້ນກໍ່ລົ້ມລົງ, ມັນບໍ່ໄດ້ໃຊ້ເວລາຫຼາຍທີ່ຈະດຶງຜົນກະທົບຕໍ່ນັ້ນ. ບາງຊື່ອື່ນໆທີ່ມີ / ເຄີຍເປັນ Sarge faves ແມ່ນການຫຼີ້ນທີ່ຍາກກວ່າ.

ຂ້ອຍຮູ້ສຶກດົນນານວ່າຂ້ອຍຕ້ອງໄດ້ຮັບການລົງທຶນໃນສູນຂໍ້ມູນ, ໃນການຂະຫຍາຍ 5G ແລະໃນປັນຍາປະດິດ. Advanced Micro Devices ແລະ Marvel Technology (MRVL) ກວມເອົາພື້ນຖານເຫຼົ່ານັ້ນ, ເຖິງແມ່ນວ່າໃນການປ້ອງກັນຕົນເອງ, ຂ້ອຍກໍ່ຕ້ອງຕັດຕໍາແຫນ່ງເຫຼົ່ານັ້ນເຊັ່ນດຽວກັນ, ເຖິງແມ່ນວ່າທັງສອງຫຼັກຊັບເຫຼົ່ານັ້ນມີການຊື້ຂາຍປະມານເຄິ່ງຫນຶ່ງຂອງມູນຄ່າ NVDA ໃນປະຈຸບັນໃນແງ່ຂອງລາຍໄດ້ທີ່ເບິ່ງໄປຂ້າງຫນ້າ. ຂ້ອຍປະໄວ້ປະມານ 25% ຂອງ AMD ຂອງຂ້ອຍຍາວແລະປະມານ 50% ຂອງ MRVL ຂອງຂ້ອຍຍາວ. ແທ້ຈິງແລ້ວ, ມັນແມ່ນອີງໃສ່ຄວາມຕ້ອງການທີ່ຈະລະດົມເງິນສົດເຂົ້າໄປໃນໄລຍະເວລາທີ່ບໍ່ແນ່ນອນ. ການ​ເຄື່ອນ​ໄຫວ​ໄດ້​ຮັບ​ໃຊ້​ເພື່ອ​ປົກ​ປັກ​ຮັກ​ສາ​ໃນ​ເວ​ລາ​ທີ່​ຫຼັກ​ຊັບ​ຂອງ​ຂ້າ​ພະ​ເຈົ້າ​ຕ້ອງ​ການ​ປົກ​ປັກ​ຮັກ​ສາ.

ຈະເປັນແນວໃດໃນປັດຈຸບັນ?

ມັນແມ່ນເວລາທີ່ຈະກັບຄືນມາ, ຫຼືຢ່າງຫນ້ອຍເພີ່ມການເປີດເຜີຍກັບກຸ່ມບໍ?

ກຸ່ມດັ່ງກ່າວໄດ້ເລີ່ມຫັນໄປສູ່ການທີ່ດີກວ່າ. ດັດຊະນີ Philadelphia Semiconductor ຍັງຄົງຫຼຸດລົງ 31% ໃນປີກາຍນີ້. Nvidia ຫຼຸດລົງ 51%, AMD 41%, ແລະ MRVL 43%. ຂ້າພະເຈົ້າຄິດວ່າບາງທີ MRVL ແມ່ນຢູ່ໃນຈຸດທີ່ດີທີ່ສຸດຂອງສາມສໍາລັບໄລຍະສັ້ນ, ແຕ່ຂ້ອຍຈະບໍ່ຍອມແພ້ກັບ Lisa Su ຂອງ AMD.

ດັ່ງນັ້ນ, ຂ້ອຍຈະຢູ່ໃນສອງຊື່ນີ້ຕໍ່ໄປ. ແຕ່ NVDA? ຍັງແພງເກີນໄປ, ໃນຄວາມຄິດເຫັນຂອງຂ້ອຍ. ປ່ຽນ NVDA ດ້ວຍ Intel (INTC) ໃນຫຼັກຊັບຂອງຂ້ອຍ?

Intel, ອະດີດ titan ຂອງເຕັກໂນໂລຊີ, ໄດ້ກາຍເປັນຫຼັກຊັບ laughing. ໄຕມາດທີ່ຜ່ານມາ, Intel ລາຍງານການສູນເສຍ GAAP, ການປັບປຸງລາຍໄດ້ທີ່ຫຼຸດລົງ 79% ແລະລາຍໄດ້ທີ່ຫຼຸດລົງ 22%. ເວົ້າສິ່ງຫນຶ່ງກ່ຽວກັບ CEO Pat Gelsinger, ລາວແນ່ນອນບໍ່ໄດ້ແກ້ໄຂ Intel. ຖ້າມີຫຍັງ, ການຫຼຸດລົງຂອງບໍລິສັດພຽງແຕ່ເລັ່ງຍ້ອນວ່າ AMD ໄດ້ກິນອາຫານທ່ຽງຂອງ Intel ໃນຫຼາຍຂົງເຂດທີ່ພວກເຂົາແຂ່ງຂັນກັນ.

ຢ່າງໃດກໍຕາມ, Intel ກໍາລັງກ້າວໄປຂ້າງຫນ້າແລະໃຊ້ເງິນເພື່ອກາຍເປັນໂຮງງານຜະລິດຊິບ, ບາງທີໂຮງງານຜະລິດຂອງອາເມລິກາ. ນັ້ນແມ່ນບ່ອນທີ່ເງິນຂອງລັດຖະບານໄປ. ນັ້ນແມ່ນເຫດຜົນທີ່ໄຕ້ຫວັນ Semiconductor (TSM) ແມ່ນ​ການ​ກໍ່​ສ້າງ​ຢູ່​ທີ່​ນີ້​. ນັ້ນແມ່ນເຫດຜົນທີ່ GlobalFoundries (GFS) ແມ່ນການຊື້ຂາຍທີ່ໃກ້ຊິດກັບດ້ານເທິງຂອງຕາຕະລາງຂອງມັນຫຼາຍກວ່າລຸ່ມສຸດ.

ດັ່ງນັ້ນ, ແທ້ໆ… ຂ້ອຍຄິດວ່າຂ້ອຍຢາກເພີ່ມ GFS ຫຼື INTC ພຽງແຕ່ຍ້ອນວ່າ INTC ຈະເປັນອັນນີ້ທີ່ບໍ່ດີ ແລະຢູ່ແບບນີ້ໄດ້ແນວໃດ? GFS ຊື້ຂາຍຢູ່ທີ່ 21 ເທົ່າຂອງລາຍໄດ້ທີ່ເບິ່ງໄປຂ້າງຫນ້າແລະບໍ່ໄດ້ຈ່າຍເງິນປັນຜົນ. INTC ຊື້ຂາຍຢູ່ທີ່ 13 ເວລາແລະຜົນຜະລິດ 4.6%. ພວກເຂົາທັງສອງມີໃບດຸ່ນດ່ຽງແຂງ. Intel ຊື້ຂາຍໃນປື້ມທີ່ມີຕົວຕົນຫນ້ອຍກວ່າສອງເທົ່າ. GFS ຊື້ຂາຍໃນປື້ມທີ່ຈັບໄດ້ເກືອບສີ່ເທົ່າ.

ສາຍທາງລຸ່ມ

ຂ້າ​ພະ​ເຈົ້າ​ບໍ່​ສາ​ມາດ​ເຊື່ອ​ວ່າ​ຂ້າ​ພະ​ເຈົ້າ​ຈະ​ເຮັດ​ແນວ​ນີ້ ... ແຕ່​ຂ້າ​ພະ​ເຈົ້າ​ຄິດ​ວ່າ​ມັນ​ມາ​ເຖິງ​ເວ​ລາ​ສໍາ​ລັບ​ຂ້າ​ພະ​ເຈົ້າ​ທີ່​ຈະ​ໄດ້​ຮັບ​ການ​ເຂົ້າ​ຮ່ວມ​ໃນ INTC ເປັນ​ຄັ້ງ​ທໍາ​ອິດ​ໃນ​ເວ​ລາ​ດົນ​ນານ​, ໂດຍ​ອີງ​ໃສ່​ການ​ປະ​ເມີນ​ມູນ​ຄ່າ​ແລະ​ຄວາມ​ຈິງ​ທີ່​ວ່າ​ພວກ​ເຂົາ​ເຈົ້າ​ຈະ​ຢູ່​ໃນ​. ຈຸດ​ອ່ອນ​ຂອງ​ລັດ​ຖະ​ບານ​.

(AMD ແລະ AMAT ແມ່ນຖືຢູ່ໃນ ສະມາຊິກ Action Alerts PLUS ສະມາຊິກ. ຕ້ອງການແຈ້ງເຕືອນກ່ອນ AAP ຊື້ຫຼືຂາຍຮຸ້ນເຫຼົ່ານີ້ບໍ? ຮຽນຮູ້ເພີ່ມເຕີມດຽວນີ້.)