ນະໂຍບາຍຄ່າທໍານຽມໃຫມ່ຂອງ FHFA ຈະເຮັດໃຫ້ຄວາມກົດດັນເພີ່ມຂຶ້ນຫຼາຍຕໍ່ລາຄາເຮືອນ

ໃນເດືອນມັງກອນ, ອົງການການເງິນທີ່ພັກອາໄສຂອງລັດຖະບານກາງ (FHFA) ປະກາດ​ວ່າ​ຈະ​ເພີ່ມ​ຄ່າ​ທຳນຽມ​ທາງ​ໜ້າ ວ່າ Fannie MaeFNMA
ແລະ Freddie Mac ຄິດຄ່າເຊົ່າເຮືອນຫຼັງທີສອງ. ໃນເດືອນຕຸລາ, ອົງການດັ່ງກ່າວໄດ້ປະກາດວ່າມັນຈະປະຕິບັດ "ການເພີ່ມຂຶ້ນເປົ້າຫມາຍຕໍ່ຄ່າທໍານຽມລ່ວງຫນ້າສໍາລັບການກູ້ຢືມເງິນຄືນເງິນສ່ວນໃຫຍ່."

ການເຄື່ອນໄຫວທັງສອງແມ່ນດີສໍາລັບນະໂຍບາຍການເງິນທີ່ຢູ່ອາໄສຂອງລັດຖະບານກາງ. ລັດຖະບານກາງບໍ່ຄວນຢູ່ໃນທຸລະກິດທີ່ຈະເຮັດໃຫ້ມັນມີລາຄາແພງຫນ້ອຍສໍາລັບຄົນທີ່ຈະຊື້ ຄັ້ງທີສອງ ເຮືອນ, ແລະເງິນອຸດຫນູນເງິນກູ້ຂອງລັດຖະບານກາງບໍ່ຄວນຈະໄດ້ຮັບລາງວັນເພີ່ມເຕີມດ້ວຍເງິນສົດທີ່ງ່າຍກວ່າ.

ຢ່າງໃດກໍຕາມ, lobbyists ທີ່ຢູ່ອາໄສ - ຜູ້ທີ່, ແນ່ນອນ, ກົງກັນຂ້າມ ການປ່ຽນແປງເຫຼົ່ານີ້- ສາ​ມາດ​ພັກ​ຜ່ອນ​ໄດ້​ງ່າຍ​. ການບໍລິຫານຂອງ Biden ບໍ່ໄດ້ຢູ່ໃນຂອບເຂດຂອງການປິດຊ່ອງຫວ່າງຂອງລັດຖະບານກາງ.

ໃນຄວາມເປັນຈິງ, ເປັນສ່ວນຫນຶ່ງຂອງການທົບທວນຢ່າງຕໍ່ເນື່ອງກ່ຽວກັບກອບຄ່າທໍານຽມການຄໍ້າປະກັນຂອງ Fannie ແລະ Freddie (ຂອງພວກເຂົາ. g-ຄ່າທໍານຽມ), FHFA ແມ່ນຍັງ ການລົບລ້າງ ຄ່າທຳນຽມລ່ວງໜ້າສຳລັບໂຄງການບ້ານດຽວໃນຄອບຄົວຫຼາຍອັນ. ການປ່ຽນແປງເຫຼົ່ານີ້ແມ່ນນະໂຍບາຍການເງິນທີ່ຢູ່ອາໄສທີ່ບໍ່ດີ. ນີ້ແມ່ນການສະຫຼຸບຢ່າງໄວວາຂອງຄ່າທໍານຽມທີ່ FHFA ຈະລົບລ້າງ.

• ຜູ້ຊື້ເຮືອນຄັ້ງທໍາອິດຢູ່ທີ່ຫຼືຕ່ໍາກວ່າພື້ນທີ່ລາຍໄດ້ສະເລ່ຍ (AMI) ໃນສ່ວນໃຫຍ່ຂອງສະຫະລັດ (ແລະຕໍ່າກວ່າ 120 ເປີເຊັນຂອງ AMI ໃນເຂດທີ່ມີຄ່າໃຊ້ຈ່າຍສູງ).
• ເງິນກູ້ HomeReady ແລະ Home ທີ່ເປັນໄປໄດ້ (ໂຄງການຈໍານອງທີ່ມີລາຄາບໍ່ແພງຂອງ Fannie ແລະ Freddie).
• HFA Advantage ແລະ HFA Preferred loans (Fannie's ແລະ Freddie's ເງິນກູ້ທີ່ຊໍາລະຕໍ່າທີ່ມີໃຫ້ອົງການການເງິນທີ່ຢູ່ອາໄສທີ່ມີສິດ).
• ເງິນກູ້ຄອບຄົວດຽວທີ່ສະໜັບສະໜູນໂຄງການ Duty to Serve.

ອີງຕາມ FHFA, ອົງການກໍາລັງລົບລ້າງຄ່າທໍານຽມເຫຼົ່ານີ້ເພື່ອ "ສົ່ງເສີມການເຂົ້າເຖິງທີ່ຍືນຍົງແລະມີຄວາມສະເຫມີພາບກັບທີ່ຢູ່ອາໄສທີ່ມີລາຄາຖືກ." ໄລຍະເວລາແມ່ນເປັນເລື່ອງແປກ, ເຖິງແມ່ນວ່າ, ໃຫ້ຄໍາຫມັ້ນສັນຍາຂອງການບໍລິຫານທີ່ຈະຕໍ່ສູ້ກັບອັດຕາເງິນເຟີ້.

ການລົບລ້າງຄ່າທໍານຽມເຫຼົ່ານີ້ຈະບໍ່ເຮັດໃຫ້ທີ່ຢູ່ອາໄສສາມາດຊື້ໄດ້ຫຼາຍຂຶ້ນ. ພວກເຂົາເຈົ້າອາດຈະເຮັດໃຫ້ ການຈໍານອງ ງ່າຍກວ່າທີ່ຈະໄດ້ມາ, ແຕ່ພວກເຂົາຈະວາງຄວາມກົດດັນເພີ່ມຂຶ້ນຕໍ່ລາຄາເຮືອນ, ໂດຍສະເພາະຜູ້ທີ່ຢູ່ໃນຊັ້ນຕ່ໍາຂອງຕະຫຼາດ.

ການປ່ຽນແປງເຫຼົ່ານີ້ຍັງສະແດງໃຫ້ເຫັນເຖິງວິທີການເລັກນ້ອຍຂອງລະບົບການເງິນທີ່ຢູ່ອາໄສຂອງອາເມລິກາທີ່ຄ້າຍຄືກັບຕະຫຼາດເສລີ.

ສໍາລັບທັດສະນະ, Fannie ແລະ Freddie ໄດ້ລວມກັນ ມີ ບໍ່ຫນ້ອຍ ຫຼາຍກ່ວາສ່ວນແບ່ງ 50 ເປີເຊັນຂອງແຫຼ່ງຈໍານອງທັງໝົດນັບຕັ້ງແຕ່ປີ 2007. ແລະສ່ວນແບ່ງຂອງພວກເຂົາ ປະຈຸບັນຢືນຢູ່ ຢູ່ທີ່ 62 ເປີເຊັນ. ສ່ວນແບ່ງຂອງພວກເຂົາ ຕະຫຼາດຫຼັກຊັບທີ່ໄດ້ຮັບການຈໍານອງທັງໝົດ (MBS)., ອີງຕາມສະມາຄົມອຸດສາຫະກໍາຫຼັກຊັບແລະຕະຫຼາດການເງິນ (SIFMA), ສະເລ່ຍ 70 ເປີເຊັນຈາກ 2009 ຫາ 2020. (ໃນບັນທຶກຂ້າງຄຽງ, ຖ້າພວກເຮົາລວມເອົາ Ginnie Mae ຫຼັກຊັບ- ຜູ້​ທີ່​ໄດ້​ຮັບ​ການ​ສະ​ຫນັບ​ສະ​ຫນູນ​ໂດຍ​ ການຈໍານອງ FHAນັ້ນ ລັດຖະບານກາງ ສ່ວນແບ່ງຕະຫຼາດ MBS ສະເລ່ຍ 92 ເປີເຊັນຕໍ່ປີ.)

ດັ່ງນັ້ນ, FHFA, ອົງການຂອງລັດຖະບານ, ສາມາດປ່ຽນແປງຄ່າ ທຳ ນຽມ - ສ່ວນປະກອບຂອງລາຄາທັງ ໝົດ - ທີ່ຜູ້ກູ້ຢືມຈ່າຍໃນຕະຫຼາດ ຈຳ ນອງສ່ວນໃຫຍ່. ຊາວ​ອາ​ເມ​ລິ​ກາ​ຄວນ​ຄິດ​ກ່ຽວ​ກັບ​ສະ​ຖາ​ນະ​ການ​ນີ້​ໃນ​ເວ​ລາ​ທີ່​ເຂົາ​ເຈົ້າ​ມີ​ຄວາມ​ຫຍຸ້ງ​ຍາກ​ກ່ຽວ​ກັບ​ການ ລາຄາເຮືອນແມ່ນ ສູງຫຼາຍ. ລະບົບການເງິນທີ່ຢູ່ອາໄສທີ່ອີງໃສ່ວິສາຫະກິດຟຣີຈະເບິ່ງຄືວ່າບໍ່ມີຫຍັງຄືກັບລະບົບອາເມລິກາ.

ໂດຍບໍ່ສົນເລື່ອງ, ລາຍລະອຽດສະແດງໃຫ້ເຫັນເຖິງວິທີທີ່ການລົບລ້າງຄ່າທໍານຽມຫຼ້າສຸດເຫຼົ່ານີ້ຈະຕ້ານທານຕໍ່ອັນທີ່ເອີ້ນວ່ານະໂຍບາຍທີ່ຢູ່ອາໄສລາຄາບໍ່ແພງຂອງອາເມລິກາ.

ຫນ້າທໍາອິດ, ການປ່ຽນແປງຈະລົບລ້າງຄ່າທໍານຽມລ່ວງຫນ້າສໍາລັບຜູ້ຊື້ເຮືອນຄັ້ງທໍາອິດກັບ ໂດຍສະເລ່ຍ ລາຍ​ໄດ້​ໃນ​ພາກ​ພື້ນ​ທີ່​ຕັ້ງ​ຂອງ​ເຂົາ​ເຈົ້າ​. ນອກເຫນືອຈາກການກໍາຈັດການອ້າງວ່າການປ່ຽນແປງແມ່ນຊ່ວຍໃຫ້ຜູ້ຊື້ທີ່ມີລາຍໄດ້ຕ່ໍາຢ່າງສົມບູນ, ຄໍາວ່າ "ຜູ້ຊື້ເຮືອນຄັ້ງທໍາອິດ" ບໍ່ໄດ້ຫມາຍຄວາມວ່າ ຄັ້ງທໍາອິດ- ຜູ້​ຊື້​ເຮືອນ​ທີ່​ໃຊ້​ເວ​ລາ​. ການລົບລ້າງຄ່າທໍານຽມນີ້ສະຫນອງແຮງຈູງໃຈການຊື້ອັນໃຫຍ່ຫຼວງ.

ແຍກຕ່າງຫາກ, ໂຄງການ HomeReady ຂອງ Fannie "ສະຫນອງໃຫ້ແກ່ຜູ້ຊື້ເຮືອນທີ່ມີລາຍໄດ້ຕ່ໍາທີ່ບໍ່ມີການຈ່າຍເງິນລົງຢ່າງຫຼວງຫຼາຍ." ເພື່ອໃຫ້ມີສິດ, ຜູ້ກູ້ຢືມ "ຄັ້ງທໍາອິດ" ມີຄຸນສົມບັດຖ້າພວກເຂົາມີລາຍໄດ້ບໍ່ເກີນ 80 ສ່ວນຮ້ອຍຂອງ AMI, ມີຄະແນນສິນເຊື່ອຢ່າງຫນ້ອຍ 620, ແລະມີການຈ່າຍເງິນລົງ 3 ສ່ວນຮ້ອຍ. (ແນ່ນອນ, ຜູ້ຊື້ສາມາດໄດ້ຮັບ 3 ເປີເຊັນຈາກການຊ່ວຍເຫຼືອລ້າຫຼືຈໍານວນໃດກໍ່ຕາມ ໂຄງ​ການ​ຊ່ວຍ​ເຫຼືອ​ການ​ຊໍາ​ລະ​ເງິນ​ລົງ​). Freddie ຂອງ ເງິນກູ້ທີ່ສາມາດເຮັດໄດ້ໃນເຮືອນມີຄວາມຕ້ອງການທີ່ຄ້າຍຄືກັນ, ເຖິງແມ່ນວ່າພວກເຂົາຍັງມີໃຫ້ກັບຄົນທີ່ບໍ່ມີຄະແນນສິນເຊື່ອ.

ໃນກໍລະນີທີ່ບໍ່ພຽງພໍ, Fannie ແລະ Freddie ຍັງມີຂອງເຂົາເຈົ້າ HFA Advantage ແລະ HFA Preferred loan ໂຄງການ. ເຫຼົ່ານີ້ແມ່ນໂຄງການເງິນກູ້ແບບພິເສດທີ່ຈ່າຍລົງຕໍ່າທີ່ມີໃຫ້ສະເພາະອົງການການເງິນທີ່ຢູ່ອາໄສ (HFAs). HFAs ເຫຼົ່ານີ້, ແນ່ນອນ, ແມ່ນອົງການຂອງລັດຖະບານຂອງລັດ, ເປັນສ່ວນຫນຶ່ງຂອງລະບົບລັດ - ລັດຖະບານກາງທີ່ຖືກສ້າງຂຶ້ນ. ເພື່ອຊ່ວຍໃຫ້ຜູ້ຊື້ເຮືອນມີທຸກສິ່ງທຸກຢ່າງຈາກຄໍາແນະນໍາຈົນເຖິງການຊ່ວຍເຫຼືອລ້າ. (ອີງ​ຕາມ​ການ​ອອກ​ຖະ​ແຫຼງ​ການ​ຂອງ​ສະ​ພາ​ແຫ່ງ​ຊາດ​ຂອງ​ອົງ​ການ​ທີ່​ຢູ່​ອາ​ໄສ​ຂອງ​ລັດ ປື້ມປະຫວັດສາດດິຈິຕອລ HFA ຂອງລັດ 2021 ໄດ້ໝາຍເປັນ "ເຄິ່ງສະຕະວັດຂອງການຮ່ວມມືຂອງລັດ HFA, ນະວັດຕະກໍາ, ແລະຜົນກະທົບ." ບໍ່ຕ້ອງກັງວົນກ່ຽວກັບບັນຫາຄວາມສາມາດໃນການຊື້ໄດ້ຢ່າງຕໍ່ເນື່ອງ, HFA's ມີປະຫວັດສາດອັນຍາວນານຂອງນະວັດຕະກໍາແລະຜົນກະທົບ.)

ສຸດທ້າຍ, ທັງ Fannie ແລະ Freddie ມີໂຄງການກູ້ຢືມແຍກຕ່າງຫາກສໍາລັບເງິນກູ້ຄອບຄົວດຽວພາຍໃຕ້ໂຄງການຫນ້າທີ່ຮັບໃຊ້ຂອງພວກເຂົາ. ໂຄງການເຫຼົ່ານີ້ແມ່ນສ່ວນໃຫຍ່ແມ່ນສຸມໃສ່ຜູ້ຊື້ທີ່ມີລາຍໄດ້ຕ່ໍາ ​ໃນ​ອັນ​ທີ່​ເອີ້ນ​ວ່າ​ຕະຫຼາດ​ທີ່​ຂາດ​ການ​ຮັບ​ໃຊ້, ລວມທັງ​ເຂດ​ຊົນນະບົດ ​ແລະ​ທີ່​ຢູ່​ອາ​ໄສ​ທີ່​ຜະລິດ.

ດັ່ງນັ້ນ, ໃນສຸດທິ, ຮອບສຸດທ້າຍຂອງການປ່ຽນແປງຄ່າທໍານຽມນີ້ບໍ່ໄດ້ເປັນຕົວແທນຂອງການປ່ຽນແປງນະໂຍບາຍທີ່ສໍາຄັນໃດໆ. ສະຫະລັດຍັງມີລະບົບການເງິນທີ່ຢູ່ອາໄສທີ່ປົກຄອງໂດຍລັດຖະບານ, ອັນໜຶ່ງທີ່ມຸ່ງໄປເຖິງການເຮັດໃຫ້ມັນງ່າຍຂຶ້ນໃນການກູ້ຢືມດ້ວຍເງິນໜ້ອຍເທົ່າທີ່ຈະເປັນໄປໄດ້.

ບໍ່ພຽງແຕ່ວິທີການນີ້ ຂໍ້ສະເຫນີ dicey ສໍາລັບຜູ້ໃຫ້ກູ້ ແລະ ຜູ້ຊື້, ແຕ່ມັນຍັງ pushes ລາຄາ. ມັນໜ້າເສົ້າໃຈ, ແຕ່ມີຄວາມເປັນໄປໄດ້ສູງທີ່ເຈົ້າໜ້າທີ່ລັດຖະບານຈະຕ້ອງໃຊ້ເວລາອີກຢ່າງໜ້ອຍ 50 ປີເພື່ອຮຽນຮູ້ບົດຮຽນເຫຼົ່ານີ້.

ດັ່ງທີ່ຂ້ອຍໄດ້ຊີ້ໃຫ້ເຫັນຫຼາຍຄັ້ງ, ທັງຫມົດ ອາເມລິກາປົກກະຕິຕ້ອງສະແດງໃຫ້ເຫັນສໍາລັບລະບົບການເງິນທີ່ຢູ່ອາໄສທີ່ມີຢູ່ແລ້ວ ເປັນໜີ້ສິນຫຼາຍ, ຄ່າເຮືອນສູງ, ລາຄາເຮືອນທີ່ປ່ຽນແປງ, overregulation, ແລະ trail ຂອງ bailouts ລັດຖະບານກາງ. ອັດຕາການເປັນເຈົ້າຂອງເຮືອນແມ່ນເກືອບ ແນ່ນອນວ່າມັນຢູ່ບ່ອນໃດກ່ອນການເອື່ອຍອີງການຂະຫຍາຍຕົວຂອງ Fannie ແລະ Freddie; ການແຂງຄ່າຂອງລາຄາເຮືອນມີ ລາຍຮັບທີ່ລື່ນກາຍຢ່າງຕໍ່ເນື່ອງ ການຂະຫຍາຍຕົວ, ແລະຜູ້ເສຍພາສີໄດ້ຖືກບັງຄັບໃຫ້ແກະອອກ ຫຼາຍຮ້ອຍຕື້ໂດລາໃນການຊ່ວຍເຫຼືອ.

ການບໍລິຫານສາມາດທໍາທ່າວ່າມັນກໍາລັງເຮັດບາງສິ່ງບາງຢ່າງເພື່ອເຮັດໃຫ້ທີ່ຢູ່ອາໄສມີລາຄາຖືກກວ່າ, ແຕ່ການບັນລຸເປົ້າຫມາຍນັ້ນຫມາຍຄວາມວ່າ. ຍ້າຍອອກໄປຈາກລະບົບປະຈຸບັນ.