ວິທີການທີ່ນັກລົງທຶນສາມາດປົກປ້ອງຫຼັກຊັບຂອງເຂົາເຈົ້າຈາກຜົນກະທົບຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້ທີ່ເພີ່ມຂຶ້ນ
ເຈົ້າຮູ້ສຶກວ່າເຈົ້າໄດ້ຮັບການຍູ້ດັນດ້ານການເງິນບໍ? ເຈົ້າບໍ່ແມ່ນຄົນດຽວ. ອັດຕາເງິນເຟີ້ໄດ້ບັນລຸເຖິງຈຸດສູງສຸດຂອງຕົນ, ອີງຕາມບົດລາຍງານໃນປີ 2022. ມັນໄດ້ສົ່ງຜົນກະທົບຕໍ່ທຸລະກິດຈໍານວນຫນຶ່ງ, ບໍ່ວ່າຈະເປັນຂະຫນາດໃດກໍ່ຕາມ, ຍ້ອນວ່າການຫຼຸດຜ່ອນການຊື້ຂອງຜູ້ບໍລິໂພກ.
ໄພເງິນເຟີ້ແມ່ນຫຍັງ?
ອັດຕາເງິນເຟີ້ ແມ່ນປະກົດການທາງເສດຖະກິດທີ່ສົ່ງຜົນໃຫ້ລະດັບລາຄາທົ່ວໄປຂອງການບໍລິການແລະສິນຄ້າເພີ່ມຂຶ້ນຢ່າງຕໍ່ເນື່ອງໃນເສດຖະກິດໃນໄລຍະເວລາ. ຄວາມສົດໃສດ້ານການຄົ້ນຄວ້າ, ໃນຕົວຢ່າງຂອງມັນກ່ຽວກັບທຸລະກິດ, ອະທິບາຍອັດຕາເງິນເຟີ້ເປັນການເພີ່ມຂຶ້ນຂອງຄ່າໃຊ້ຈ່າຍດໍາລົງຊີວິດຢ່າງຕໍ່ເນື່ອງ, ມັກຈະຖືກວັດແທກໂດຍດັດຊະນີລາຄາຜູ້ບໍລິໂພກ (CPI).
ອັດຕາເງິນເຟີ້ເປັນຄວາມກັງວົນທີ່ສໍາຄັນສໍາລັບນັກລົງທຶນເພາະວ່າມັນສາມາດທໍາລາຍກໍາລັງການຊື້ຂອງການລົງທຶນຂອງພວກເຂົາໃນໄລຍະເວລາ. ອັດຕາເງິນເຟີ້ຍັງສາມາດສົ່ງຜົນກະທົບຕໍ່ເສດຖະກິດແລະຕະຫຼາດການເງິນ, ນໍາໄປສູ່ການປ່ຽນແປງອັດຕາດອກເບ້ຍ, ລາຄາຫຼັກຊັບ, ແລະຜົນຜະລິດພັນທະບັດ. ໃນທີ່ນີ້, ພວກເຮົາຈະຄົ້ນຫາຜົນກະທົບຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້ໃນການລົງທຶນແລະປຶກສາຫາລືກ່ຽວກັບວິທີທີ່ນັກລົງທຶນສາມາດປົກປ້ອງຫຼັກຊັບຂອງເຂົາເຈົ້າຈາກຜົນກະທົບຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້ທີ່ເພີ່ມຂຶ້ນ.
ຜົນກະທົບຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້ໃນການລົງທຶນ
ອັດຕາເງິນເຟີ້ສາມາດສົ່ງຜົນກະທົບຕໍ່ການລົງທຶນຢ່າງຫຼວງຫຼາຍເພາະວ່າມັນຫຼຸດລົງມູນຄ່າຕົວຈິງຂອງເງິນໃນໄລຍະເວລາ. ເມື່ອມີການເພີ່ມຂຶ້ນໃນລະດັບລາຄາສິນຄ້າແລະການບໍລິການທົ່ວໄປ, ຈໍານວນເງິນດຽວກັນສາມາດຊື້ສິນຄ້າແລະການບໍລິການຫນ້ອຍລົງ. ນີ້ຫມາຍຄວາມວ່ານັກລົງທຶນທີ່ຖືເງິນສົດຫຼືທຽບເທົ່າເງິນສົດອາດຈະເຫັນວ່າມູນຄ່າຂອງການລົງທຶນຂອງພວກເຂົາຫຼຸດລົງໃນເງື່ອນໄຂທີ່ແທ້ຈິງ.
ຕົວຢ່າງ, ຖ້າອັດຕາເງິນເຟີ້ແມ່ນ 3% ແລະນັກລົງທຶນຖືເງິນສົດ 100 ໂດລາ, ມູນຄ່າຂອງເງິນໃນເງື່ອນໄຂຂອງກໍາລັງການຊື້ຈະຫຼຸດລົງເປັນ $ 97 ຫຼັງຈາກຫນຶ່ງປີ.
ພັນທະບັດ
ພັນທະບັດ ແມ່ນປະເພດຂອງຄວາມປອດໄພທີ່ອອກໃຫ້ໂດຍລັດຖະບານແລະອົງການຈັດຕັ້ງອື່ນໆເພື່ອລະດົມທຶນຈາກນັກລົງທຶນ. ເມື່ອຜູ້ໃດຜູ້ໜຶ່ງຊື້ພັນທະບັດ, ເຂົາເຈົ້າໃຫ້ເງິນກູ້ໃຫ້ຜູ້ອອກ, ແລະ ກັບຄືນມາ, ເຂົາເຈົ້າໄດ້ຮັບດອກເບ້ຍ ແລະ ເງິນຕົ້ນເມື່ອຄົບກຳນົດ. ການຊໍາລະດອກເບ້ຍພັນທະບັດແມ່ນຄົງທີ່, ຊຶ່ງຫມາຍຄວາມວ່າມູນຄ່າຕົວຈິງຂອງການຈ່າຍເງິນຫຼຸດລົງຍ້ອນວ່າອັດຕາເງິນເຟີ້ເພີ່ມຂຶ້ນ.
ຖ້າເຈົ້າຖືພັນທະບັດຈົນຄົບກຳນົດ, ທ່ານຈະໄດ້ຮັບມູນຄ່າໃບໜ້າຂອງພັນທະບັດ, ແຕ່ກຳລັງຊື້ຂອງເງິນຕົ້ນຈະຕ່ຳລົງຍ້ອນອັດຕາເງິນເຟີ້. ດັ່ງນັ້ນ, ອັດຕາເງິນເຟີ້ທີ່ເພີ່ມຂຶ້ນສາມາດນໍາໄປສູ່ຜົນຕອບແທນທີ່ແທ້ຈິງຕ່ໍາຂອງພັນທະບັດ.
ຮຸ້ນ
ຮຸ້ນ ເປັນຕົວແທນຄວາມເປັນເຈົ້າຂອງໃນບໍລິສັດ, ແລະເມື່ອທ່ານຊື້ຫຼັກຊັບ, ທ່ານກໍາລັງຊື້ຮຸ້ນຂອງລາຍໄດ້ແລະຊັບສິນຂອງບໍລິສັດ. ເມື່ອອັດຕາເງິນເຟີ້ສູງຂຶ້ນ, ບໍລິສັດອາດຈະປະເຊີນກັບຄ່າໃຊ້ຈ່າຍທີ່ສູງຂຶ້ນສໍາລັບວັດຖຸດິບແລະແຮງງານ, ເຮັດໃຫ້ອັດຕາກໍາໄລຕ່ໍາ. ນີ້ສາມາດນໍາໄປສູ່ລາຄາຫຼັກຊັບຕ່ໍາຍ້ອນວ່ານັກລົງທຶນມີຄວາມລະມັດລະວັງຫຼາຍກ່ຽວກັບທ່າແຮງຂອງລາຍໄດ້ຂອງບໍລິສັດ. ໃນທາງກົງກັນຂ້າມ, ບາງບໍລິສັດອາດຈະສົ່ງຕໍ່ຄ່າໃຊ້ຈ່າຍທີ່ສູງຂຶ້ນໃຫ້ກັບຜູ້ບໍລິໂພກໂດຍການເພີ່ມລາຄາ, ເຊິ່ງສາມາດນໍາໄປສູ່ຜົນກໍາໄລທີ່ສູງຂຶ້ນແລະລາຄາຫຼັກຊັບສູງຂຶ້ນ.
ອະສັງຫາລິມະຊັບ
ອະສັງຫາລິມະຊັບ ເປັນຊັບສິນທີ່ເຫັນໄດ້ຊັດເຈນທີ່ສາມາດສະຫນອງລາຍຮັບແລະການແຂງຄ່າໃນໄລຍະເວລາ. ອັດຕາເງິນເຟີ້ສາມາດສົ່ງຜົນກະທົບຕໍ່ອະສັງຫາລິມະສັບໃນຫຼາຍວິທີ. ເມື່ອອັດຕາເງິນເຟີ້ເພີ່ມຂຶ້ນ, ຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຂອງວັດສະດຸກໍ່ສ້າງແລະແຮງງານເພີ່ມຂຶ້ນ, ເຮັດໃຫ້ການລົງທຶນຫຼຸດລົງ.
ຍຸດທະສາດການລົງທຶນເພື່ອປົກປ້ອງຫຼັກຊັບຈາກອັດຕາເງິນເຟີ້
ນັກລົງທຶນສາມາດນໍາໃຊ້ຍຸດທະສາດການລົງທຶນຈໍານວນຫນຶ່ງເພື່ອປົກປ້ອງຫຼັກຊັບຂອງເຂົາເຈົ້າຈາກຜົນກະທົບຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້. ບາງຍຸດທະສາດເຫຼົ່ານີ້ລວມມີ:
ການລົງທຶນໃນຫຼັກຊັບທີ່ປ້ອງກັນໄພເງິນເຟີ້
ຫຼັກຊັບທີ່ປົກປ້ອງອັດຕາເງິນເຟີ້ແມ່ນການລົງທຶນທີ່ຖືກອອກແບບມາໂດຍສະເພາະເພື່ອປົກປ້ອງອັດຕາເງິນເຟີ້. ຫລັກຊັບເຫຼົ່ານີ້ລວມມີ Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS) ແລະພັນທະບັດທີ່ກ່ຽວຂ້ອງກັບອັດຕາເງິນເຟີ້. TIPS ແມ່ນພັນທະບັດທີ່ອອກໂດຍຄັງເງິນສະຫະລັດທີ່ຖືກດັດສະນີໃນອັດຕາເງິນເຟີ້, ຊຶ່ງຫມາຍຄວາມວ່າມູນຄ່າຕົ້ນຕໍຂອງພັນທະບັດເພີ່ມຂຶ້ນກັບອັດຕາເງິນເຟີ້.
ພັນທະບັດທີ່ກ່ຽວຂ້ອງກັບອັດຕາເງິນເຟີ້ເຮັດວຽກຄ້າຍຄືກັນ, ແຕ່ພວກມັນອອກໂດຍລັດຖະບານແລະບໍລິສັດອື່ນໆ. ການລົງທຶນ ໃນຫຼັກຊັບທີ່ປ້ອງກັນໄພເງິນເຟີ້ສາມາດໃຫ້ນັກລົງທຶນມີການປ້ອງກັນໄພເງິນເຟີ້ໄດ້ເພາະວ່າມູນຄ່າຂອງຫຼັກຊັບເຫຼົ່ານີ້ເພີ່ມຂຶ້ນກັບອັດຕາເງິນເຟີ້.
ການລົງທຶນໃນຊັບສິນທີ່ແທ້ຈິງ
ຊັບສິນທີ່ມີຕົວຈິງແມ່ນຊັບສິນທາງດ້ານຮ່າງກາຍເຊັ່ນອະສັງຫາລິມະຊັບ, ສິນຄ້າ, ແລະຊັບພະຍາກອນທໍາມະຊາດ. ມູນຄ່າຂອງພວກເຂົາເພີ່ມຂຶ້ນກັບອັດຕາເງິນເຟີ້. ຕົວຢ່າງ, ເມື່ອອັດຕາເງິນເຟີ້ເພີ່ມຂຶ້ນ, ສິນຄ້າເຊັ່ນ: ຄໍາແລະນ້ໍາມັນມີແນວໂນ້ມທີ່ຈະເພີ່ມຂຶ້ນ.
ແນວໃດກໍ່ຕາມ, ການລົງທຶນໃນຊັບສິນທີ່ເຫັນໄດ້ຊັດເຈນຍັງສາມາດມີຄວາມສ່ຽງໄດ້ເພາະວ່າມູນຄ່າຂອງຊັບສິນເຫຼົ່ານີ້ສາມາດປ່ຽນແປງໄດ້ແລະຂຶ້ນກັບການເຫນັງຕີງຂອງຕະຫຼາດ.
ຄວາມຫຼາກຫຼາຍຂອງການລົງທຶນ
ຄວາມຫຼາກຫຼາຍແມ່ນຍຸດທະສາດການລົງທຶນທີ່ຖືກຕ້ອງທີ່ກ່ຽວຂ້ອງກັບການກະຈາຍການລົງທຶນໃນທົ່ວປະເພດຊັບສິນຕ່າງໆ. ນີ້ສາມາດຊ່ວຍຫຼຸດຜ່ອນຄວາມສ່ຽງຂອງການສູນເສຍຈາກການລົງທຶນໃດໆ. ຄວາມຫຼາກຫຼາຍຍັງສາມາດປ້ອງກັນຜົນກະທົບຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້ໄດ້ເພາະວ່າປະເພດຊັບສິນທີ່ແຕກຕ່າງກັນປະຕິບັດແຕກຕ່າງກັນໃນໄລຍະເວລາຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້.
ຕົວຢ່າງ, ໃນຂະນະທີ່ຮຸ້ນອາດຈະປະຕິບັດບໍ່ດີໃນຊ່ວງເວລາເງິນເຟີ້, ສິນຄ້າ ແລະອະສັງຫາລິມະສັບອາດຈະປະຕິບັດໄດ້ດີ. ໂດຍການຫຼາກຫຼາຍການລົງທຶນໃນທົ່ວປະເພດຊັບສິນທີ່ແຕກຕ່າງກັນ, ນັກລົງທຶນສາມາດປົກປ້ອງຫຼັກຊັບຂອງເຂົາເຈົ້າຈາກຜົນກະທົບຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້.
ການລົງທຶນໃນຮຸ້ນທີ່ໃຫ້ຜົນຜະລິດສູງ
ຮຸ້ນທີ່ໃຫ້ຜົນຜະລິດສູງແມ່ນຮຸ້ນທີ່ຈ່າຍເງິນປັນຜົນສູງ. ຮຸ້ນເຫຼົ່ານີ້ປະຕິບັດລາຍໄດ້ເຖິງແມ່ນວ່າໃນໄລຍະເວລາເງິນເຟີ້. ນີ້ແມ່ນຍ້ອນວ່າບໍລິສັດທີ່ຈ່າຍເງິນປັນຜົນສູງມີແນວໂນ້ມທີ່ຈະມີລາຍໄດ້ທີ່ຫມັ້ນຄົງແລະກະແສເງິນສົດ, ເຊິ່ງສາມາດຊ່ວຍຫຼຸດຜ່ອນຜົນກະທົບຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້ຕໍ່ຜົນກໍາໄລຂອງພວກເຂົາ. ນອກຈາກນັ້ນ, ຫຼັກຊັບທີ່ໃຫ້ຜົນຜະລິດສູງສາມາດໃຫ້ນັກລົງທຶນມີແຫຼ່ງລາຍຮັບ, ເຊິ່ງສາມາດຊ່ວຍຊົດເຊີຍຜົນກະທົບຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້ຕໍ່ມູນຄ່າຂອງຫຼັກຊັບຂອງພວກເຂົາ.
ການລົງທຶນໃນຕະຫຼາດທີ່ພົ້ນເດັ່ນຂື້ນ
ເມື່ອລົງທືນ ຕະຫຼາດທີ່ພົ້ນເດັ່ນຂື້ນ, ທ່ານກໍາລັງລົງທຶນໃນປະເທດທີ່ມີການຂະຫຍາຍຕົວທາງເສດຖະກິດແລະການພັດທະນາຢ່າງວ່ອງໄວ. ໂດຍທົ່ວໄປແລ້ວ ຕະຫຼາດເຫຼົ່ານີ້ໄດ້ຮັບຜົນກະທົບໜ້ອຍກວ່າອັດຕາເງິນເຟີ້ກວ່າຕະຫຼາດທີ່ພັດທະນາແລ້ວ. ນີ້ແມ່ນຍ້ອນວ່າຕະຫຼາດທີ່ພົ້ນເດັ່ນຂື້ນມີແນວໂນ້ມທີ່ຈະມີລະດັບຫນີ້ສິນຕ່ໍາແລະອັດຕາແລກປ່ຽນທີ່ມີຄວາມຍືດຫຍຸ່ນຫຼາຍ, ເຊິ່ງສາມາດຊ່ວຍຫຼຸດຜ່ອນຜົນກະທົບຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້ຕໍ່ເສດຖະກິດຂອງພວກເຂົາ. ນອກຈາກນັ້ນ, ຕະຫຼາດທີ່ພົ້ນເດັ່ນຂື້ນມີອັດຕາການເຕີບໂຕທີ່ສູງຂຶ້ນ, ເຊິ່ງສາມາດໃຫ້ນັກລົງທຶນມີທ່າແຮງສໍາລັບຜົນຕອບແທນທີ່ສູງຂຶ້ນ.
ສະຫຼຸບ
ອັດຕາເງິນເຟີ້ເປັນຄວາມກັງວົນທີ່ສໍາຄັນສໍາລັບນັກລົງທຶນເພາະວ່າມັນທໍາລາຍກໍາລັງການຊື້ຂອງການລົງທຶນຂອງພວກເຂົາຢ່າງສົມບູນໃນໄລຍະເວລາ. ຢ່າງໃດກໍຕາມ, ນັກລົງທຶນສາມາດນໍາໃຊ້ຍຸດທະສາດການລົງທຶນຈໍານວນຫນຶ່ງເພື່ອເສີມສ້າງຫຼັກຊັບຂອງເຂົາເຈົ້າຈາກຜົນກະທົບຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້. ຍຸດທະສາດເຫຼົ່ານີ້ລວມມີການລົງທຶນໃນຫຼັກຊັບທີ່ປົກປ້ອງອັດຕາເງິນເຟີ້, ການລົງທຶນໃນຊັບສິນທີ່ເຫັນໄດ້ຊັດເຈນ, ການລົງທຶນທີ່ມີຄວາມຫຼາກຫຼາຍ, ການລົງທຶນໃນຫຼັກຊັບທີ່ມີຜົນຜະລິດສູງ, ແລະການລົງທຶນໃນຕະຫຼາດທີ່ເກີດໃຫມ່.
ໂດຍການນໍາໃຊ້ຍຸດທະສາດເຫຼົ່ານີ້, ນັກລົງທຶນສາມາດສ້າງຜົນຕອບແທນທີ່ສູງຂຶ້ນໃນໄລຍະຍາວ. Essays UK ແນະນໍາວ່ານັກລົງທຶນຄວນພິຈາລະນາຢ່າງລະອຽດກ່ຽວກັບເປົ້າຫມາຍການລົງທຶນ, ຄວາມທົນທານຕໍ່ຄວາມສ່ຽງ, ແລະສະຖານະການທາງດ້ານການເງິນກ່ອນທີ່ຈະຕັດສິນໃຈລົງທຶນ.
ທີ່ມາ: https://invezz.com/news/2023/03/08/the-impact-of-inflation-on-investments/