ວິທີທີ່ປອດໄພທີ່ສຸດທີ່ຈະໄດ້ຮັບເງິນປັນຜົນ 7.5% (ດີເລີດສໍາລັບປີ 2023)

ພວກເຮົາມີເງິນປັນຜົນທີ່ມີຄຸນນະພາບສູງຫຼາຍຢູ່ໃນຕາຕະລາງໃນຂະນະທີ່ພວກເຮົາເຂົ້າສູ່ປີ 2023. ບາງອັນທີ່ດີທີ່ສຸດ? ກອງທຶນປິດທ້າຍ (CEFs) ຜົນຜະລິດພາກເຫນືອຂອງ 7.5%. ສາມຊື່ສະເພາະ ແລະ tickers ກໍາລັງມາສໍາລັບທ່ານຂ້າງລຸ່ມນີ້.

ຂ້າພະເຈົ້າກ່າວເຖິງຄຸນນະພາບເພາະວ່າຖ້າ 2022 ໄດ້ສະແດງໃຫ້ພວກເຮົາເຫັນສິ່ງໃດ, ມັນແມ່ນຄຸນນະພາບນັ້ນ ເລື່ອງ: crypto ແລະເທັກໂນໂລຍີທີ່ບໍ່ມີກໍາໄລໄດ້ຮັບການ clobbered ໃນປີນີ້, ແລະນັ້ນແມ່ນບໍ່ມີໃຜປິດ. ດ້ວຍອັດຕາດອກເບ້ຍເພີ່ມຂຶ້ນ, ການຫຼີ້ນການພະນັນເຫຼົ່ານີ້ - ຂ້ອຍເວົ້າວ່າ "ການພະນັນ" ເພາະວ່າການຊື້ເຫຼົ່ານີ້ມັກຈະຄ້າຍຄືກັບການເດີນທາງໄປຫາເຄື່ອງໂມ້ຫຼາຍກວ່າການລົງທຶນ - ອາດຈະຫຼຸດລົງສໍາລັບການນັບ.

ທ່ານສາມາດເບິ່ງນີ້ໃນການປະຕິບັດຂອງ NASDAQ 100, ເຊິ່ງຫຼຸດລົງບາງປີ 28% ຈົນເຖິງປະຈຸບັນ, ເຊັ່ນດຽວກັນ, ບໍລິສັດທີ່ມີກະແສເງິນສົດສູງ. Apple (AAPL) ແລະ Microsoft (MSFT) ໄດ້ຖືກລາກລົງໂດຍກໍລະນີກະຕ່າເຊັ່ນ Meta Platforms (META) ແລະການລົງທືນຂອງເງິນຂອງມັນຢູ່ໃນ metaverse. ແລະຢ່າເຮັດໃຫ້ຂ້ອຍເລີ່ມຕົ້ນໃນ crypto, ເຊິ່ງເຮັດໃຫ້ການກັບຄືນຂອງ NASDAQ ເບິ່ງເປັນດາວໂດຍການປຽບທຽບ!

ເຖິງແມ່ນວ່າການຫັນໄປຫາ 30 ຫມວກຂະຫນາດໃຫຍ່ໃນ Dow Jones Industrial Average ຈະດີກວ່າ: ບໍລິສັດເຫຼົ່ານີ້ຫຼຸດລົງພຽງແຕ່ 6.4% ໃນປີນີ້, ຕາມການຂຽນນີ້. ແນ່ນອນ, ມັນບໍ່ແມ່ນສິ່ງທີ່ຫນ້າຊື່ນຊົມຫຼາຍ, ແຕ່ມັນເປັນທັດສະນະທີ່ດີກ່ວາການສູນເສຍຂອງນັກລົງທຶນທີ່ຖືກປິດລົງໂດຍການລົງທຶນ "ຫນ້າເບື່ອ" ເຊັ່ນຮຸ້ນ Dow.

ສາມ CEF ຄຸນະພາບສູງໃຫ້ຜົນຜະລິດ 7.5%+

ນີ້ແມ່ນບ່ອນທີ່ ກອງທຶນປິດ (CEFs) ເຂົ້າມາ: ຍ້ອນການຫຼຸດລົງຂອງປີນີ້, ຫຼາຍໆກອງທຶນທີ່ໃຫ້ຜົນຜະລິດສູງເຫຼົ່ານີ້ກໍາລັງສະເຫນີໃຫ້ພວກເຮົາ "ສ່ວນຫຼຸດສອງເທົ່າ", CEFs ຕົນເອງຊື້ຂາຍໃນລາຄາຜ່ອນຜັນກັບມູນຄ່າຊັບສິນສຸດທິ (NAV) ຍ້ອນວ່າຫຼັກຊັບພື້ນຖານຂອງພວກເຂົາໄດ້ຖືກຂາຍເກີນ, ເຊັ່ນດຽວກັນ. . ນີ້ແມ່ນສາມອັນທີ່ຄວນພິຈາລະນາ:

ການຕໍ່ລອງ CEF ສະບັບທີ 1: ກອງທຶນ “ທີ່ຕ້ອງການ” 9%-yielding ທີ່ທໍາລາຍມາດຕະຖານຂອງຕົນ

CEF ທໍາອິດທີ່ຂ້ອຍຕ້ອງການສະແດງເຈົ້າແມ່ນ John Hancock Preferred Income Fund (HPI), payer ຂອງ 9% ຜົນຜະລິດ. ໃນຂະນະທີ່ກອງທຶນນີ້ບໍ່ໄດ້ຫຼຸດລາຄາຢ່າງເລິກເຊິ່ງຕໍ່ NAV, ການຊື້ຂາຍປະມານ par ໃນປັດຈຸບັນ, ມັນເປັນປົກກະຕິຊື້ຂາຍໃນລາຄາ, ລວມທັງຄ່ານິຍົມຂອງ 7% ຫຼືຫຼາຍກວ່ານັ້ນໃນປີທີ່ຜ່ານມາ, ດັ່ງນັ້ນພວກເຮົາມີທ່າແຮງດ້ານບວກຢູ່ທີ່ນີ້. ແລະມີເຫດຜົນສໍາລັບຄ່ານິຍົມທີ່ກວ້າງຂວາງໃນບາງຄັ້ງຄາວນັ້ນ: ບັນທຶກການຕິດຕາມທີ່ເຂັ້ມແຂງຂອງ HPI, ໂດຍສະເພາະເມື່ອປຽບທຽບກັບ ETFs ມາດຕະຖານສໍາລັບພັນທະບັດຂອງບໍລິສັດແລະຮຸ້ນທີ່ຕ້ອງການ, ເຊິ່ງເປັນສອງ yardsticks ທີ່ດີທີ່ສຸດສໍາລັບກອງທຶນນີ້.

HPI ໄດ້ສົ່ງຜົນຕອບແທນທີ່ເຂັ້ມແຂງ - ເປັນ 8.1% ປະຈໍາປີ - ນັບຕັ້ງແຕ່ການເລີ່ມຕົ້ນກ່ອນການຖົດຖອຍທີ່ຍິ່ງໃຫຍ່.

ສ່ວນຫນຶ່ງຂອງຄວາມສໍາເລັດນີ້ແມ່ນຍ້ອນການສຸມໃສ່ກອງທຶນທີ່ມັກ, ເປັນທາງເລືອກທີ່ມີການປ່ຽນແປງຫນ້ອຍແຕ່ຍັງໃຫ້ຜົນຜະລິດສູງຕໍ່ຮຸ້ນທົ່ວໄປ, ພາຍໃຕ້ບໍລິສັດທີ່ຫມັ້ນສັນຍາກັບຜົນຜະລິດຄົງທີ່ສໍາລັບເວລາກໍານົດ. ນັ້ນເຮັດໃຫ້ຄວາມມັກເປັນທາງເລືອກທີ່ດີສໍາລັບລາຍຮັບໃນເວລາທີ່ບໍ່ແນ່ນອນເຫຼົ່ານີ້.

ຕໍ່ລອງ CEF ສະບັບທີ 2: CEF ເທດສະບານ-ພັນທະບັດທີ່ມີຜົນຕອບແທນ 7.5% ບໍ່ມີພາສີ

ພັນທະບັດເທດສະບານ, ທີ່ລັດແລະເມືອງອອກເພື່ອສະຫນອງທຶນໃຫ້ແກ່ໂຄງການພື້ນຖານໂຄງລ່າງ, ແມ່ນພື້ນຖານທີ່ສໍາຄັນສໍາລັບຫຼັກຊັບຂອງທ່ານ, ໂດຍສະເພາະແມ່ນຍ້ອນວ່າລາຍຮັບທີ່ທ່ານໄດ້ຮັບຈາກ "munis" ສ່ວນໃຫຍ່ແມ່ນບໍ່ເສຍພາສີ. ດັ່ງນັ້ນ, ເງິນປັນຜົນໃນ CEFs ພັນທະບັດ Muni, ເຊັ່ນດຽວກັບການຈ່າຍເງິນ 7.5% ໃນ ກອງທຶນລາຍຮັບເທດສະບານ RiverNorth Managed-Duration (RMM).

ສິ່ງທີ່ເພີ່ມເຕີມ, ອັນນີ້ຊື້ຂາຍໃນສ່ວນຫຼຸດ 7.1%, ຊຶ່ງຫມາຍຄວາມວ່າການຄຸ້ມຄອງພຽງແຕ່ໄດ້ຮັບຜົນຜະລິດ 7% ຈາກຫຼັກຊັບຂອງຕົນເພື່ອຮັກສາການຈ່າຍເງິນ (ເພາະວ່າຜົນຜະລິດແມ່ນຄິດໄລ່ໂດຍອີງໃສ່ NAV, ບໍ່ແມ່ນລາຄາຕະຫຼາດທີ່ຫຼຸດລົງ). ການໄດ້ຮັບຜົນຕອບແທນທີ່ຂະຫນາດໄດ້ງ່າຍຂຶ້ນຍ້ອນວ່າອັດຕາພັນທະບັດຂອງເທດສະບານໄດ້ເພີ່ມຂຶ້ນກັບອັດຕາການເພີ່ມຂຶ້ນຂອງ Fed ໃນປີ 2022.

ນັ້ນເຮັດໃຫ້ RMM ຫຼຸດລົງ 7.1% ໃນແຈ້ງການ, ເຮັດໃຫ້ປັດຈຸບັນເປັນເວລາທີ່ດີທີ່ຈະຊື້. ນອກຈາກນັ້ນ, ຜົນຜະລິດຂອງກອງທຶນແມ່ນເກືອບສີ່ເທົ່າຂອງການຈ່າຍເງິນ 1.9% ໃນດັດຊະນີ. iShares National Municipal Bond ETF (MUB) ແລະເກືອບສອງເທົ່າຂອງຜົນຜະລິດ 4.7% ໃນ CEF ພັນທະບັດເທດສະບານທີ່ໃຫຍ່ທີ່ສຸດ, ໄດ້ Nuveen AMT-ກອງທຶນລາຍຮັບເທດສະບານທີ່ມີຄຸນນະພາບຟຣີ (NEA).

"ຊ່ອງຫວ່າງຜົນຜະລິດ" ນີ້ມີແນວໂນ້ມທີ່ຈະດຶງດູດນັກລົງທຶນ muni ຫຼາຍຂຶ້ນໃນ RMM, ໂດຍສະເພາະໃນເວລາທີ່ພວກເຂົາພິຈາລະນາຜົນຜະລິດທີ່ມີປະສິດທິພາບອັນໃຫຍ່ຫຼວງທີ່ພວກເຂົາຈະເຂົ້າໄປໃນຖົງເງິນໃນເວລາທີ່ພວກເຂົາເພີ່ມການປະຫຍັດພາສີຂອງພວກເຂົາໃນການຈ່າຍ 7.5%. ເມື່ອນັກລົງທຶນລາຍໄດ້ເຫຼົ່ານັ້ນເຮັດການເຄື່ອນໄຫວຂອງພວກເຂົາ, ຄາດວ່າສ່ວນຫຼຸດຂອງ RMM ຈະ evaporate.

ການຕໍ່ລອງ CEF ສະບັບທີ 3: ກອງທຶນຫຼັກຊັບທີ່ມີການຈ່າຍເງິນທີ່ເຊື່ອຖືໄດ້ 8.3%.

ສຸດທ້າຍ, ຂໍໃຫ້ກ້າວໄປສູ່ຕະຫຼາດຫຼັກຊັບ, ເຊິ່ງມື້ນີ້ມີທຸລະກິດທີ່ມີກໍາໄລສູງຫຼາຍການຊື້ຂາຍໃນລາຄາທີ່ໃກ້ກັບລະດັບເດືອນມີນາ 2020. ເຖິງແມ່ນວ່າ, ພວກເຮົາອາດຈະເຫັນການເຫນັງຕີງຫຼາຍຂຶ້ນໃນປີຫນ້າ, ດັ່ງນັ້ນມັນເປັນການລະມັດລະວັງທີ່ຈະໄປກັບ CEF ທີ່ສະຫນອງບາງສິ່ງບາງຢ່າງຂອງ hedge, ໃນຮູບແບບຂອງລາຍໄດ້ທີ່ຫມັ້ນຄົງແລະຫຼັກຊັບຂອງ chip blue ເງິນສົດຢ່າງຫມັ້ນຄົງ.

ໄດ້ Virtus Dividend Interest & Premium Strategy Fund (NFJ) ເຫມາະກັບບັນຊີລາຍການສະເພາະນັ້ນ, ດ້ວຍຜົນຜະລິດ 8.3% ແລະສ່ວນຫຼຸດ 3.6% ທີ່ເຮັດໃຫ້ການຈ່າຍເງິນຂອງມັນມີຄວາມຍືນຍົງຫຼາຍ: NFJ ຕ້ອງການລາຍຮັບສະເລ່ຍ 7.2% ຕໍ່ປີ, ເຊິ່ງມັນເຮັດໄດ້ທຸກໆປີຂອງທົດສະວັດທີ່ຜ່ານມາຍົກເວັ້ນ 2014, 2015 ແລະ 2018— ທຸກໆປີທີ່ອັດຕາດອກເບ້ຍເພີ່ມຂຶ້ນ.

ຢ່າງໃດກໍຕາມ, NFJ ເພີ່ມຂຶ້ນ ຫຼັງຈາກ ໃນປີເຫຼົ່ານັ້ນ, ດ້ວຍ 11% ກັບຄືນໃນປີ 2016 ຫຼັງຈາກຄວາມອ່ອນແອໃນປີ 2015 ແລະ 2016 ແລະ 21.3% ກັບຄືນມາໃນປີ 2019.

ດັ່ງນັ້ນ, ມັນປະຕິບັດຕາມວ່າທ່າແຮງຂອງ NFG ເບິ່ງຄືວ່າແຂງແຮງໃນປີ 2023, ຫຼັງຈາກຕະຫຼາດຫມີຂອງ 2022. ກອງທຶນດັ່ງກ່າວຍັງສົ່ງເສີມລາຍໄດ້ຂອງຕົນດ້ວຍພັນທະບັດຂອງບໍລິສັດທີ່ມີຄຸນນະພາບສູງແລະໂດຍການຂາຍການໂທທີ່ມີການຄຸ້ມຄອງໃນຫຼັກຊັບຂອງຕົນ (ທາງເລືອກເຫຼົ່ານີ້ໃຫ້ນັກລົງທຶນມີສິດທີ່ຈະຊື້ຫຼັກຊັບຂອງກອງທຶນໃນຈຸດຄົງທີ່ໃນອະນາຄົດ, ໃນລາຄາຄົງທີ່. ມັນຮັກສາເງິນສົດ. ຄ່າບໍລິການສໍາລັບທາງເລືອກເຫຼົ່ານີ້ບໍ່ວ່າຈະມີຫຍັງເກີດຂື້ນ, ເຊິ່ງເປັນເຫດຜົນອື່ນທີ່ເຮັດໃຫ້ການຈ່າຍເງິນຂອງມັນເບິ່ງຄືວ່າປອດໄພ.).

Michael Foster ແມ່ນນັກວິເຄາະດ້ານການຄົ້ນຄວ້າ ນຳ ການຄາດຄະເນກົງກັນຂ້າມ. ສຳ ລັບແນວຄວາມຄິດກ່ຽວກັບລາຍໄດ້ທີ່ຍິ່ງໃຫຍ່, ກົດທີ່ນີ້ເພື່ອລາຍງານລ້າສຸດຂອງພວກເຮົາ“ລາຍໄດ້ທີ່ບໍ່ສາມາດທໍາລາຍໄດ້: 5 ກອງທຶນຕໍ່ລອງທີ່ມີເງິນປັນຜົນຄົງທີ່ 10.2%."

ການເປີດເຜີຍ: ບໍ່ມີ