ການລົງທຶນໃນຊັບພະຍາກອນທໍາມະຊາດສາມາດເບິ່ງຄືວ່າມີຄວາມຫຍຸ້ງຍາກສໍາລັບຜູ້ທີ່ພຽງແຕ່ເລີ່ມຕົ້ນ.
ບໍ່ວ່າທ່ານຈະຊອກຫາໄມ້, ນ້ຳມັນ ຫຼືແກັສທຳມະຊາດ, ລາຄາຂອງສິນຄ້າເຫຼົ່ານີ້ສາມາດເໜັງຕີງໄດ້. ແລະຄວາມເຫນັງຕີງນັ້ນຍັງສະທ້ອນໃຫ້ເຫັນໃນການປະຕິບັດລາຄາຮຸ້ນຂອງບໍລິສັດທີ່ຜະລິດແລະປຸງແຕ່ງສິນຄ້າດຽວກັນ.
ດັ່ງນັ້ນນັກລົງທຶນຈົວຄວນເຂົ້າຫາຕະຫຼາດຊັບພະຍາກອນທໍາມະຊາດແນວໃດ?
ບໍ່ດົນມານີ້ MoneyWise ໄດ້ໂອ້ລົມກັບນັກລົງທືນ Rick Rule - ອະດີດປະທານແລະ CEO ຂອງ Sprott US Holdings - ເພື່ອຮຽນຮູ້ວິທີການຈັດການກັບຂະແຫນງການທີ່ສໍາຄັນທີ່ເພີ່ມຂຶ້ນນີ້.
Rule ຄິດວ່າພື້ນທີ່ວັດຖຸດິບແມ່ນສະຖານທີ່ທີ່ດີສໍາລັບຫ້າປີຂ້າງຫນ້າເນື່ອງຈາກອັດຕາເງິນເຟີ້, ອັດຕາດອກເບ້ຍແລະຄວາມສ່ຽງທາງດ້ານພູມສາດທີ່ຕະຫຼາດປະເຊີນ. ແຕ່ທ່ານບໍ່ສາມາດພຽງແຕ່ປະຕິບັດຕາມຝູງສັດ.
"ເຈົ້າຈະເປັນຜູ້ກົງກັນຂ້າມ, ຫຼືເຈົ້າຈະເປັນຜູ້ເຄາະຮ້າຍ," Rule ເວົ້າ.
ຂໍໃຫ້ພິຈາລະນາຢ່າງລະອຽດວ່າກົດລະບຽບຫມາຍຄວາມວ່າແນວໃດ.
ໄປຕໍ່ຕ້ານຝູງສັດ
ນັກລົງທຶນທີ່ກົງກັນຂ້າມໂດຍເຈດຕະນາໄປຕໍ່ກັບທ່າອ່ຽງຂອງຕະຫຼາດທົ່ວໄປ. ພວກເຂົາຊື້ໃນເວລາທີ່ນັກລົງທຶນສ່ວນໃຫຍ່ກໍາລັງຂາຍ, ແລະຂາຍໃນເວລາທີ່ຄົນອື່ນກໍາລັງຊື້.
ມັນເປັນຍຸດທະສາດທີ່ເວົ້າງ່າຍກວ່າການເຮັດ: ເມື່ອລາຄາຊັບສິນຫຼຸດລົງ, ທ່ານພຽງແຕ່ບໍ່ຮູ້ວ່າຊັ້ນແມ່ນຢູ່ໃສ. ແຕ່ຕາມກົດລະບຽບ, ການກົງກັນຂ້າມແມ່ນມີຄວາມສໍາຄັນໂດຍສະເພາະໃນເວລາທີ່ມັນມາກັບການລົງທຶນໃນຊັບພະຍາກອນທໍາມະຊາດ.
ທ່ານກ່າວວ່າ, "ການປິ່ນປົວລາຄາຕໍ່າຂອງສິນຄ້າແມ່ນລາຄາຕໍ່າສະ ເໝີ ໄປ," ລາວເວົ້າ, ໂດຍຊີ້ໃຫ້ເຫັນນ້ ຳ ມັນເປັນຕົວຢ່າງ.
ເມື່ອລາຄານ້ຳມັນດິບມີການຊື້ຂາຍໃນລາຄາ 20 ໂດລາຕໍ່ບາເຣນ ໃນເວລາເລີ່ມຕົ້ນການແຜ່ລະບາດຂອງພະຍາດໂຄວິດ-19, ໂດຍສະເລ່ຍລາຄາຂອງຜູ້ຜະລິດແມ່ນປະມານ 50 ຫາ 60 ໂດລາຕໍ່ບາເຣນ. ດັ່ງນັ້ນ, ການຜະລິດ 70 ລ້ານບາເຣລຕໍ່ມື້, ອຸດສາຫະກໍາໄດ້ຮັບການສູນເສຍປະຈໍາວັນເຖິງ 2 ຕື້ໂດລາ.
ດັ່ງນັ້ນ, ຜູ້ຜະລິດບໍ່ສາມາດຮັກສາການລົງທຶນທຶນຢ່າງຍືນຍົງໄດ້ໃນຂະນະທີ່ໂຄງການໃຫມ່ແມ່ນແນ່ນອນວ່າບໍ່ມີຄໍາຖາມ.
"ຖ້າທ່ານບໍ່ສືບຕໍ່ລົງທຶນໃນທຸລະກິດ, ບ່ອນທີ່ການຄໍ້າປະກັນພຽງແຕ່ແມ່ນການຫຼຸດລົງ, ທ່ານຈະສູນເສຍຄວາມສາມາດໃນການຜະລິດ," Rule ເວົ້າ.
ແຕ່ດັ່ງທີ່ພວກເຮົາໄດ້ເຫັນຢ່າງຊັດເຈນ, ມັນແມ່ນລາຄາທີ່ຕໍ່າທີ່ເຮັດໃຫ້ການສະຫນອງຈໍາກັດແລະຄວາມຕ້ອງການເພີ່ມຂຶ້ນ. ລາຄານໍ້າມັນໃນປັດຈຸບັນແມ່ນສູງກວ່າ 100 ໂດລາຕໍ່ບາເຣວ, ແປເປັນຜົນກໍາໄລອັນໃຫຍ່ຫຼວງສໍາລັບຜູ້ກົງກັນຂ້າມຜູ້ທີ່ໂຫລດໃນລາຄາຖືກ.
"ຕະຫຼາດແມ່ນສັບສົນ, ແຕ່ຕະຫຼາດເຮັດວຽກຢູ່ສະ ເໝີ."
ເລືອກການຕໍ່ລອງທີ່ຖືກຕ້ອງ
ແນ່ນອນ, ບໍ່ແມ່ນຊັບສິນທີ່ຖືກທຸບຕີທັງໝົດແມ່ນຮັບປະກັນວ່າຈະຫັນມາ. ສໍາລັບຕົວຢ່າງ, ຮຸ້ນຂອງ BlackBerry ທີ່ຖືກສູ້ຮົບໄດ້ຫຼຸດລົງຈາກຫຼາຍກວ່າ $ 147 ໃນເດືອນມິຖຸນາ 2008 ເປັນປະມານ $ 10 ໃນປີ 2012. ໃນມື້ນີ້, ພວກເຂົາກໍາລັງຊື້ຂາຍຢູ່ທີ່ $ 5.88.
ດັ່ງນັ້ນນັກລົງທຶນຄວນເລືອກແນວໃດຖ້າພວກເຂົາຕ້ອງການໃຊ້ວິທີການກົງກັນຂ້າມ? ຄໍາຕອບຂອງກົດລະບຽບແມ່ນງ່າຍດາຍ: ພິຈາລະນາສິ່ງທີ່ພວກເຮົາບໍ່ສາມາດດໍາລົງຊີວິດໂດຍບໍ່ມີ.
"ທ່ານຕ້ອງການເບິ່ງຫ້ອງຮຽນຊັບສິນທີ່ຈໍາເປັນສໍາລັບການຮັກສາມາດຕະຖານການດໍາລົງຊີວິດຂອງມະນຸດທີ່ບໍ່ມີເງື່ອນໄຂ."
ອີກເທື່ອ ໜຶ່ງ, ນ້ ຳ ມັນເຮັດເປັນຕົວຢ່າງທີ່ດີ.
Rule ອະທິບາຍວ່າຖ້າທ່ານມີຊັບພະຍາກອນທໍາມະຊາດເຊັ່ນ: ນ້ໍາມັນ, ເຊິ່ງເປັນສິ່ງຈໍາເປັນຕໍ່ສຸຂະພາບດ້ານວັດຖຸຂອງມະນຸດ, ແລະສິນຄ້ານັ້ນມີລາຄາຕໍ່າກວ່າຕົ້ນທຶນການຜະລິດຂອງມັນ, ມີພຽງແຕ່ສອງຢ່າງເທົ່ານັ້ນ: ລາຄາເພີ່ມຂຶ້ນ, ຫຼືສິນຄ້າ. ກາຍເປັນສິ່ງທີ່ບໍ່ມີຢູ່ (ແລະມາດຕະຖານການດໍາລົງຊີວິດຂອງໂລກຫຼຸດລົງ).
ເງິນທີ່ງ່າຍໃນນ້ໍາມັນໄດ້ຖືກສ້າງຂື້ນເມື່ອສອງປີກ່ອນໃນເວລາທີ່ລາຄາຂອງມັນຢູ່ໃນຄວາມເຄັ່ງຕຶງ.
ກົດລະບຽບໄດ້ເຕືອນວ່າຖ້າຫາກວ່າຄວາມຂັດແຍ່ງຣັດເຊຍແລະອູແກຣນແກ້ໄຂ, ພວກເຮົາສາມາດເຫັນ "ການຫຼຸດລົງຢ່າງເປັນທໍາໃນທັນທີແລະໄວ" ລາຄານ້ໍາມັນແລະອາຍແກັສ.
ທີ່ເວົ້າວ່າ, ລາວຍັງເຫັນໂອກາດໃນພື້ນທີ່ພະລັງງານ - ໂດຍສະເພາະທາງພາກເຫນືອຂອງຊາຍແດນ.
"ອຸດສາຫະກໍານ້ໍາມັນແລະອາຍແກັສຂອງການາດາແມ່ນລາຄາທຽບກັບກະແສເງິນສົດຄືກັບວ່າລາຄານ້ໍາມັນຢູ່ທີ່ $ 60, ແຕ່ວ່າມັນຢູ່ທີ່ $ 100. ໃນຄໍາສັບຕ່າງໆອື່ນໆ, ການຫຼຸດລົງອັນໃຫຍ່ຫຼວງແມ່ນໄດ້ສ້າງຂື້ນຢູ່ໃນລາຄາຂອງຜູ້ຜະລິດ."
ໃນຂະນະທີ່ການເຫນັງຕີງທີ່ສໍາຄັນຂອງຮຸ້ນພະລັງງານສາມາດເຮັດໃຫ້ພວກເຂົາບໍ່ສະບາຍ, Rule ແນະນໍາຄວາມອົດທົນ.
"ຖ້າທ່ານເຕັມໃຈທີ່ຈະເປັນເຈົ້າຂອງຫຼັກຊັບເຫຼົ່ານີ້ເປັນເວລາສາມຫຼືສີ່ປີ, ຜົນຜະລິດເງິນສົດທີ່ບໍ່ເສຍຄ່າທີ່ພິເສດທີ່ພວກເຂົາຜະລິດໃນລາຄາພະລັງງານຕ່ໍາແລະການ reticence ໃນປະຈຸບັນຂອງພວກເຂົາເພື່ອມີສ່ວນຮ່ວມໃນການຂະຫຍາຍຕົວແບບຊະຊາຍຫຼາຍເກີນໄປ, ແຕ່ແທນທີ່ຈະ, ຄວາມມັກຂອງພວກເຂົາສໍາລັບການສົ່ງຄືນເງິນສົດໃຫ້ແກ່ຜູ້ຖືຫຸ້ນຫມາຍຄວາມວ່າ. ວ່າຂະແຫນງການດັ່ງກ່າວມີຄວາມດຶງດູດໃຈເປັນພິເສດ."
ຕິດດ້ວຍຊິບສີຟ້າ
ໃນຂະແຫນງການໃດກໍ່ຕາມ, ມີບໍລິສັດຂະຫນາດນ້ອຍ, ບໍລິສັດຂະຫນາດກາງແລະບໍລິສັດຂະຫນາດໃຫຍ່, ແຕ່ລະຄົນສະເຫນີໂປຼໄຟລຄວາມສ່ຽງ - ລາງວັນທີ່ເປັນເອກະລັກ. ໃນເວລາທີ່ອຸດສາຫະກໍາກໍາລັງຂະຫຍາຍ, ທັງຜູ້ນພຽງເລັກນ້ອຍແລະຜູ້ນໍາທີ່ສ້າງຕັ້ງຂຶ້ນສາມາດຈະເລີນເຕີບໂຕ.
ແຕ່ສໍາລັບນັກລົງທຶນທີ່ຫາກໍ່ເລີ່ມຕົ້ນໃນພື້ນທີ່ສິນຄ້າ, Rule ເວົ້າວ່າມັນດີທີ່ສຸດທີ່ຈະຕິດກັບຊື່ chip ສີຟ້າ.
"ຂ້າພະເຈົ້າຄິດວ່າສໍາລັບນັກລົງທຶນເລີ່ມຕົ້ນ, ໂດຍສະເພາະ, ຢ່າງຫນ້ອຍ 75% ຂອງຫຼັກຊັບທີ່ອີງໃສ່ຊັບພະຍາກອນທໍາມະຊາດຂອງພວກເຂົາຄວນຈະຢູ່ໃນບໍລິສັດຂະຫນາດໃຫຍ່ຫຼາຍ, ບ່ອນທີ່ບໍລິສັດດໍາເນີນການຢູ່ໃນໄຕມາດທີ່ດີທີ່ສຸດໃນທົ່ວໂລກກ່ຽວກັບຄ່າໃຊ້ຈ່າຍໃນການຜະລິດ, ແລະໃນປະຫວັດສາດໄດ້ດໍາເນີນການທີ່ດີທີ່ສຸດ. quartile ທົ່ວໂລກໃນແງ່ຂອງຜົນຕອບແທນຂອງທຶນທີ່ຈ້າງງານ."
"ໃນຄໍາສັບຕ່າງໆອື່ນໆ, ບໍ່ພຽງແຕ່ບໍລິສັດໃຫຍ່, ແຕ່ບໍລິສັດໃຫຍ່, ທີ່ດີ."
ຄໍາແນະນໍານີ້ໃຊ້ກັບຫຼາຍກ່ວາພຽງແຕ່ນ້ໍາມັນແລະອາຍແກັສ.
ຕົວຢ່າງເຊັ່ນ, ທອງຄໍາກໍາລັງໄດ້ຮັບຄວາມສົນໃຈຈາກນັກລົງທຶນໃຫມ່ທ່າມກາງອັດຕາເງິນເຟີ້ທີ່ເພີ່ມຂຶ້ນແລະຄວາມບໍ່ສະຫງົບທົ່ວໂລກ. ລາຄາຂອງໂລຫະສີເຫຼືອງໄດ້ເພີ່ມຂຶ້ນປະມານ $ 2,000 ຕໍ່ອອນເປັນລາຍລັກອັກສອນນີ້.
ນັກລົງທຶນຄໍາທີ່ຮັກສາມັນງ່າຍດາຍກັບຜູ້ແຮ່ທາດໃຫຍ່ແມ່ນເຮັດໄດ້ດີ. ຮຸ້ນຂອງ Barrick Gold (GOLD) ເພີ່ມຂຶ້ນ 20% ໃນປີກາຍນີ້, ໃນຂະນະທີ່ Newmont (NEM) ເພີ່ມຂຶ້ນ 22% ໃນໄລຍະດຽວກັນ.
ກົດລະບຽບກ່າວວ່າໃນເວລາທີ່ເງິນທົ່ວໄປເຂົ້າມາໃນຕະຫຼາດໂລຫະປະເສີດ, ມັນບໍ່ໄດ້ເຂົ້າໄປໃນ "ຫນ້າຕາຢ້ານ" ຊື່ຫຼັກຊັບ penny. "ມັນໄປຫາ Barrick."
ເສັ້ນທາງລຸ່ມ
ພວກເຮົາຢູ່ໃນການຂະຫຍາຍຕົວຂອງລາຄາສິນຄ້າ. ແຕ່ນັກລົງທຶນທີ່ມີຄວາມກະຕືລືລົ້ນທີ່ຈະກະໂດດເຂົ້າໄປໃນຊ່ອງຄວນຈະລະມັດລະວັງເປັນພິເສດໃນລະດັບສູງເຫຼົ່ານີ້.
"ການປິ່ນປົວສໍາລັບລາຄາສູງແມ່ນລາຄາສູງສະເຫມີ," ກົດລະບຽບເຕືອນ. "ມັນຈະມີເວລາທີ່ນ້ໍາມັນ 110 ໂດລາແມ່ນໂງ່, ມັນຈະເຮັດໃຫ້ຄົນຂັບລົດຫນ້ອຍລົງ, ແລະມັນຈະເຮັດໃຫ້ຄົນອື່ນເຈາະຫຼາຍ."
ລົງທະບຽນ ສໍາລັບຈົດຫມາຍຂ່າວ MoneyWise ຂອງພວກເຮົາທີ່ຈະໄດ້ຮັບກະແສຢ່າງຕໍ່ເນື່ອງ ແນວຄວາມຄິດທີ່ປະຕິບັດໄດ້ ຈາກບໍລິສັດຊັ້ນນໍາຂອງ Wall Street.
ເພີ່ມເຕີມຈາກ MoneyWise
ບົດຄວາມນີ້ໃຫ້ຂໍ້ມູນເທົ່ານັ້ນແລະບໍ່ຄວນຕີຄວາມasາຍເປັນ ຄຳ ແນະ ນຳ. ມັນຖືກສະ ໜອງ ໃຫ້ໂດຍບໍ່ມີການຮັບປະກັນໃດ kind.
ທີ່ມາ: https://finance.yahoo.com/news/want-invest-100-oil-read-120000651.html